Các công ty dầu có nên trả thuế cao hơn không? Giáo sư Hồ giải thích kinh tế về thuế tối ưu

Bởi: Giáo sư Ben Ho

Cuộc tranh luận công khai về các đề xuất của Obama để tăng thuế do các công ty dầu mỏ trả là một cơ hội bị bỏ lỡ. Chứng ngôn và lập luận trong cả hai phiên điều trần quốc hội và trong công chúng nói chung đã bỏ qua những phát hiện rất tốt trong kinh tế tài chính công về việc thuế nên được thiết lập tối ưu như thế nào. Các nhà kinh tế khung tiêu chuẩn sử dụng và chủ yếu là đồng ý khi đi một chặng đường dài trong việc giúp đỡ để khung các cuộc tranh luận.

Trên bề mặt, cả hai đảng Dân chủ và các công ty dầu mỏ đều chính xác về những tác động có thể có của các đề xuất. Các công ty dầu cho rằng việc tăng thuế đối với các khoản đầu tư mà các công ty dầu mỏ trong nước đưa ra sẽ làm cho các khoản đầu tư của họ bớt sinh lời, thay đổi sản lượng dầu ở nước ngoài, giảm cung cấp dầu và giảm số lượng việc làm trong nước. Đảng Dân chủ thừa nhận những hậu quả tồn tại, nhưng cho rằng việc tăng thuế mà họ đề xuất quá nhỏ so với lợi nhuận của ngành mà những tác động tiêu cực này sẽ nhỏ so với hàng tỉ đô la để giảm thâm hụt liên bang.

Tuy nhiên, cuộc tranh luận này đang thiếu điểm lớn hơn. Chủ tịch tài chính Thượng viện, Max Baucus, thực sự đã đặt câu hỏi đúng tại một buổi điều trần năm ngoái, nhưng câu hỏi phần lớn bị bỏ qua. Câu hỏi đặt ra: vì chúng tôi đồng ý rằng chính phủ cần giảm thâm hụt liên bang, cách tốt nhất để làm như vậy là gì? Câu hỏi này được trả lời bởi kinh tế về thuế tối ưu.

Nguyên tắc cơ bản - Lan truyền gánh nặng càng rộng càng tốt; hoặc giảm méo mó càng nhiều càng tốt

Một nguyên tắc cơ bản của kinh tế thuế tối ưu là các loại thuế phải được trải rộng trên cơ sở thuế rộng nhất có thể, cả về số lượng lĩnh vực mà cả về số lượng công ty. Lý do là đồng đô la đầu tiên của thuế thu được từ thuế một khu vực cụ thể hầu như không có chi phí cho nền kinh tế (về mất tiêu thụ và sản xuất bị mất, hoặc trong điều khoản chính trị quan tâm, ít tiền trong túi tiền và ít việc làm hơn). Tuy nhiên, chi phí cho nền kinh tế tăng lên với mỗi đô la doanh thu thuế được chiết khấu. Do đó, việc đánh thuế một khu vực đã bị đánh thuế nặng nề sẽ tốn kém hơn cho nền kinh tế hơn là đánh thuế một khu vực không bị đánh thuế.

Nguyên tắc đối xử bình đẳng này đứng đằng sau các công ty dầu lập luận rằng thuế cơ bản không công bằng vì nó nhắm vào các nhà sản xuất trong nước mà không ảnh hưởng đến các nhà sản xuất nước ngoài, và vì nó nhắm vào ngành dầu mỏ mặc dù ngành công nghiệp dầu mỏ phải trả thuế nhiều hơn phần trăm lợi nhuận. các ngành công nghiệp lớn của Hoa Kỳ. Sự méo mó đối với nền kinh tế trở nên lớn hơn khi đánh thuế các lĩnh vực bị đánh thuế nặng nề hơn.

Ngoại lệ # 1 - Nguyên tắc Ramsey: Một số lĩnh vực dễ bị méo mó hơn những người khác

Tuy nhiên, có một số ngoại lệ quan trọng đối với quy tắc rằng tất cả các công ty phải bị đánh thuế giống nhau. Đầu tiên là nguyên tắc Ramsey của thuế ghi chú tối ưu rằng một số lĩnh vực dễ bị méo mó hơn so với các ngành khác. Các ngành như dầu ở đâu cung và cầu không co giãn, có nghĩa là số lượng yêu cầu và số lượng cung cấp không thay đổi nhiều so với giá cả, là nơi tốt để chính phủ tăng doanh thu vì thuế có ít ảnh hưởng méo mó lên nền kinh tế.

Ngoại lệ # 2 - Thuế Pigouvian: Khi một sản phẩm gây hại cho xã hội không được tính vào giá của nó

Một ngoại lệ khác là khi một ngành gây ra ngoại tác tiêu cực, khi một sản phẩm gây hại cho một xã hội không được tính vào giá của nó. Một khoản thuế (được gọi là thuế Pigouvian) sẽ được biện minh nếu nó giảm tiêu thụ hàng hóa đó, giảm những ngoại tác tiêu cực đối với xã hội. Tuy nhiên, nếu giảm ngoại tác là động lực, đề xuất của Obama đặc biệt nhắm mục tiêu kém. Ngoại tác từ dầu đến từ tất cả các nhà sản xuất dầu, không chỉ các nhà sản xuất trong nước. Bằng cách nhắm mục tiêu, chỉ các nhà sản xuất trong nước, thuế đề xuất sẽ có tác động tối thiểu đến giá, và do đó tác động tối thiểu đến việc giảm tiêu thụ dầu. Trên thực tế, bằng cách chuyển sản xuất sang các nhà sản xuất nước ngoài, các đề xuất thuế của Obama có thể làm cho những ngoại tác này trở nên tồi tệ hơn.

Ngoại lệ # 3 - Thuế phải được tập trung vào tiêu thụ, thay vì tiết kiệm hoặc đầu tư

Cuối cùng, một ngoại lệ cuối cùng với ý tưởng mở rộng thuế đồng đều, là các nhà kinh tế phần lớn đồng ý rằng thuế nên được tập trung vào tiêu dùng hơn là đầu tư / tiết kiệm. Một phần lý do mà Hoa Kỳ tiết kiệm rất ít, là vì Hoa Kỳ nằm trong số các loại thuế cao nhất về đầu tư / tiết kiệm (như thuế thu nhập doanh nghiệp) ở các nước phát triển. Các khoản trợ cấp thuế mà đảng Dân chủ muốn loại trừ là trợ cấp được cung cấp cho tất cả các ngành công nghiệp và có ý định khắc phục sự mất cân bằng này để khuyến khích đầu tư.

Kết hợp với nhau, điều này cho thấy rằng không phải đảng Dân chủ hay Công ty Dầu đều hoàn toàn đúng. Có một thỏa thuận rộng lớn rằng thâm hụt liên bang nên được giảm bớt, và có những lý do kinh tế lý giải tại sao các công ty dầu mỏ phải trả tiền để đạt được mức giảm đó. Lý tưởng nhất, việc tăng thuế như vậy nên đi kèm với cải cách thuế toàn diện, và nên được áp dụng rộng rãi và đồng đều, và nhắm vào tiêu dùng không đầu tư. Trong một thế giới không lý tưởng, những cải cách toàn diện như vậy có thể không khả thi, nhưng đây vẫn là những thảo luận rất quan trọng để hiểu cuộc tranh luận.

Đối với một cuộc thảo luận chi tiết hơn về thuế, Giáo sư Hồ cung cấp một mồi ngắn. Để tìm thuế suất do S & P 500 trả, hãy xem Công cụ thuế doanh nghiệp của Investmentmatome