Câu hỏi cuối cùng của Quỹ: Quỹ tương hỗ, Quỹ chỉ số hoặc Quỹ ETF? |

Trong nhiều thập kỷ, các nhà đầu tư đã có một sự lựa chọn đơn giản: cổ phiếu hoặc quỹ tương hỗ. Nếu bạn thiếu thời gian hoặc chuyên môn để chọn cổ phiếu, quỹ tương hỗ cung cấp một cách dễ dàng để chơi các thị trường như một người chuyên nghiệp. Nhưng bạn đã trả tiền cho các dịch vụ - thường khá hào phóng - đối với một người quản lý tiền chuyên nghiệp để đưa ra lựa chọn đúng đắn cho quỹ của bạn.

Thời gian trôi qua, các nhà đầu tư bắt đầu đặt câu hỏi về hệ thống. Chi phí cao có liên quan đến các quỹ tương hỗ thực sự có lợi cho chúng ta không? Hay chúng ta chỉ tài trợ lối sống xa hoa cho những người quản lý quỹ kém hiệu quả? Sau khi tất cả, một khi các khoản phí khổng lồ bị trừ, nhiều quỹ đầu tư tương hỗ không thể làm tốt hơn thị trường chứng khoán rộng lớn hơn.

Đáp lại, John Bogle của Vanguard đã phát động một loại quỹ mới vào năm 1975: quỹ chỉ số. Các quỹ chỉ số có một chiến lược đơn giản - chỉ cần mua các cổ phiếu tạo thành chỉ số chính như S & P 500. Bằng cách làm theo công thức này, các quỹ chỉ số có thể đủ khả năng cắt giảm các chi phí quản lý quỹ nguy hiểm đó. (Khoảng 35 năm sau, một loạt các công ty tài chính cung cấp quỹ chỉ số, mặc dù Vanguard của Bogle vẫn là người dẫn đầu.)

Tua tới năm 1993, khi các nhà đầu tư được trình bày với một lựa chọn khác: quỹ giao dịch (ETF). ETFs sở hữu các khoản đầu tư như một quỹ chỉ số, nhưng được giao dịch như một cổ phiếu. Nhà đầu tư có thể di chuyển vào và ra khỏi chúng một cách nhanh chóng, và thậm chí bán chúng ngắn nếu họ muốn. Các ETF đầu tiên tập trung vào các chỉ số chính, nhưng hiện nay có hàng trăm ETF tập trung vào các ngành, các quốc gia và các loại tài sản cụ thể. Quỹ ETDR của SPDR vàng (NYSE: GLD) nắm giữ vàng thỏi - tiếp xúc hẹp như đã từng gặp khó khăn cho các cá nhân.

Vì vậy, quỹ tương hỗ so với quỹ chỉ số so với ETFs - là tốt nhất cho bạn?

Câu trả lời ngắn gọn là, "Không." Cả ba đều có vị trí của họ, tùy thuộc vào nhu cầu đầu tư của bạn. Chúng ta hãy tìm hiểu sâu hơn một chút và xem mỗi công cụ có thể phù hợp với chiến lược đầu tư của bất kỳ ai.

Quỹ tương hỗ - Thanh toán cho chuyên môn

Mặc dù chi phí tương đối cao, quỹ tương hỗ vẫn đóng vai trò quan trọng trong hầu hết các nhà đầu tư cá nhân 'danh mục đầu tư. Bạn có muốn đầu tư vào một ngành công nghiệp nhất định, nói rằng, chất bán dẫn? Có một quỹ tương hỗ cho điều đó.

Nhưng tại sao không đi với các công ty có triển vọng tốt nhất và giá cổ phiếu hợp lý nhất? Bởi vì các quỹ tương hỗ cho phép bạn chọn một khu vực để tập trung vào, với sự đảm bảo rằng người quản lý quỹ có thể chọn những công ty tốt nhất trong danh mục đó.

Hãy nhớ rằng khi bạn trả phí quỹ tương hỗ, bạn sẽ trả tiền cho người quản lý quỹ. Các nhà quản lý quỹ thường có nhiều kinh nghiệm trong ngành hoặc lĩnh vực mà họ đầu tư. Bạn sẽ thường xuyên tìm thấy một người quản lý quỹ đã bắt đầu trong ngành mà giờ đây họ đang phân tích. Và loại kinh nghiệm đó thực sự có thể trả hết khi có thời gian để điều hướng những thay đổi lớn và những tiến bộ trong công nghệ.

Các quỹ tương hỗ cũng có thể giúp bạn tận dụng lợi thế của một chủ đề đầu tư mở rộng một số ngành công nghiệp. Ví dụ, các quỹ muốn tận dụng xu hướng bùng nổ trẻ em sẽ cần liên tục tìm kiếm các khoản đầu tư tốt trên nhiều lĩnh vực: chăm sóc sức khỏe, giải trí, nhà ở và các ngành khác phục vụ cho nhân khẩu học này. Bạn sẽ không thể phù hợp với loại tập trung đó với một quỹ chỉ mục hoặc một ETF, như tôi sẽ giải thích trong hai phần tiếp theo.

[Tính năng đầu tư: Debunking 3 Mythed Muted Mutual Fund Myths.]

Quỹ chỉ số - Theo dõi thị trường rộng lớn hơn trên giá rẻ

Khi bạn bè yêu cầu tư vấn đầu tư, tôi luôn hướng dẫn họ đến một quỹ chỉ số rộng lớn như Vanguard Index Trust 500 (MUTF: VFINX) , đơn giản là sở hữu mọi cổ phiếu trong S & P 500. Lý do của tôi là nếu bạn có một khoảng thời gian dài kéo dài hàng năm hoặc thậm chí nhiều thập kỷ, và bạn không muốn dự đoán vị trí của nền kinh tế đang đứng đầu, không có cách nào để biết chính xác những cổ phiếu hoặc ngành nào sẽ giảm giá tốt trên đường. Thay vào đó, tiếp xúc với toàn bộ nền kinh tế, được đại diện bởi S & P 500, là đặt cược tốt nhất của bạn.

Loại quỹ chỉ số này sẽ có những thăng trầm, nhưng nên làm tốt hơn so với tỷ lệ lạm phát trong một khoảng thời gian dài. Các nghiên cứu cho thấy bạn nên mong đợi 6% đến 8% lợi ích hàng năm chỉ đơn giản bằng cách có loại tiếp xúc rộng rãi này. Và đây là lợi thế lớn của các quỹ chỉ số: Bạn không cần phải lo lắng rằng chi phí quỹ sẽ mất một khoản tiền lớn trong số lợi nhuận của bạn. S & P 500 của Vanguard chỉ mất 0,17% trong danh mục đầu tư của bạn mỗi năm.

[Tính năng đầu tư của người chơi: Hướng dẫn cho người mới bắt đầu bảo vệ trứng của bạn.]

ETFs - Khoan xuống, nhưng không quá xa

Mặc dù ETFs đã được khoảng hai thập kỷ, họ đã thực sự cất cánh trong năm năm qua. Bạn muốn tiếp xúc với các công ty lớn nhất của Ai Cập? Có một ETF cho điều đó. Bạn có nghĩ rằng việc sở hữu các công ty khai thác vàng lớn nhất của quốc gia là một lựa chọn thông minh hơn là mua vàng trực tiếp? Có một ETF cho điều đó.

Thật vậy, một lập luận có thể được thực hiện rằng việc chọn đúng lĩnh vực để đầu tư thậm chí còn quan trọng hơn việc lựa chọn các cổ phiếu riêng lẻ. Nếu bối cảnh kinh tế thuận lợi cho việc đầu tư vào các công trình điện, thì triều cường sẽ nâng tất cả các tàu thuyền trong khu vực đó. Bằng cách mua một ETF, bạn tránh được rủi ro mà bạn đã chọn một công ty mà hóa ra là một dud.

[Tính năng đầu tư: Chiến lược ETF có lợi nhuận ổn định.]

Câu trả lời đầu tư : Sau tất cả các giải thích này, đây là takeaway của tôi: Không cần phải chọn trong số các phương tiện đầu tư này. Đặt một số tiền trong một quỹ chỉ số và giữ nó cho một chặng đường dài, đặt một đoạn khác trong một quỹ tương hỗ, tập trung vào công nghiệp được đánh dấu cao từ Morningstar, và đặt phần còn lại trong một vài ETF tập trung vào khu vực hoặc tài sản mà bạn nghĩ là có sức hấp dẫn lớn. Cách tiếp cận rộng rãi này sẽ mang lại lợi nhuận vững chắc và mang lại lợi ích của một danh mục đầu tư đa dạng.