5 Ngân hàng địa phương (vẫn còn phụ thuộc vào viện trợ của chính phủ |

Gần đây tôi đã phân tích ngân hàng của quốc gia bằng cách kiểm tra tài sản không hiệu quả của họ. Sử dụng tỷ lệ ngân hàng hơi bí truyền, tôi đã sử dụng dữ liệu này để tạo danh sách các tổ chức tài chính có nhiều khả năng thất bại nhất. Thứ sáu tuần trước, FDIC đã công bố thất bại ngân hàng lần thứ 82 của năm 2010, Ngân hàng Quốc tế Washington First.

Nó nằm trong danh sách của tôi. (Có sẵn ở đây.)

Trong quá trình poring thông qua các dữ liệu quy định, tôi nhận thấy một yếu tố khác khiến tôi tò mò. Một số ngân hàng hoàn toàn phụ thuộc vào chính phủ liên bang.

Tất cả các tổ chức tài chính đều dựa vào Bác Sam để đảm bảo tiền gửi của họ. Điều này, tất nhiên, là Tổng công ty Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang, một chương trình Giao dịch Mới do Franklin Roosevelt khởi xướng để tăng cường niềm tin của công chúng vào các ngân hàng trong thời kỳ Đại suy thoái. Ngoài việc kiểm tra định kỳ bởi các nhà quản lý, mà hầu hết các chủ ngân hàng xem như bị chết bởi vịt, các ngân hàng không có nhiều việc phải làm với chính phủ liên bang.

Mỗi chủ ngân hàng mà tôi biết đều thích nó theo cách đó.

Nhưng sự thật của vấn đề là tôi chưa gặp tất cả các chủ ngân hàng.

Một vài chủ ngân hàng - và tôi sẽ nói với bạn rằng họ đang ở đâu - thực sự dường như tận hưởng sự hỗ trợ của họ nhận được từ Bác Sam. Trên thực tế không có nó, các ngân hàng này sẽ chịu những tổn thất nghiêm trọng và thậm chí có thể đe dọa đến tính mạng đối với danh mục cho vay của họ.

Rất vui, các ngân hàng này là ngoại lệ. Nhưng tôi phải tự hỏi liệu tôi có ngủ ngon hay không khi biết rằng tiền của tôi đang được các chủ ngân hàng theo dõi, những người sẵn lòng chấp nhận phúc lợi của công ty để đảm bảo tính khả thi của họ. Tại sao họ không thể cho vay tốt như phần còn lại của ngành?

Hãy để tôi giải thích một chút về những con số đó. Sau đó, tôi sẽ cho bạn biết những gì họ hiển thị. Ai biết được, ngân hàng của bạn có thể nằm trong danh sách.

1. Tất cả các ngân hàng thực hiện một số khoản vay xấu. Họ là một chi phí kinh doanh, ngay cả trong thời gian tốt nhất. Các khoản nợ xấu này được trừ vào lãi ròng của ngân hàng. Đây được gọi là tỷ lệ tính phí. Trong một năm thông thường, một ngân hàng sẽ tính từ 30 đến 40 xu cho mỗi 100 đô la nó cho vay.

Những ngày này, tuy nhiên, tỷ lệ phí là 1,94%. Nói cách khác, đối với mỗi 100 đô la trong khoản vay, một ngân hàng phải ăn 1,94 đô la tiền lỗ. Ouch! Đó là một phần lớn lãi ròng của ngân hàng, hiện tại là $ 3,83 cho mỗi $ 100 cho vay. ("Biên lãi ròng" là chênh lệch giữa lãi suất và lãi được thu.) Dữ liệu ngân hàng tổng hợp từ FDIC cho thấy rằng các ngân hàng lợi nhuận trung bình có thể kiếm được, trước khi tính phí, là 1,89%. Đó là khá thấp, và lý do là tất cả các khoản vay xấu ra khỏi đó.

2. Các khoản cho vay không xấu đi ngay lập tức. Hầu hết các khoản vay cho phép khách hàng một thời gian ân hạn nhất định. Sau đó, họ có thể ngồi trước khi bị đánh dấu quá hạn. Sau một số ngày nhất định, khoản vay được phân loại là không hiệu quả. Điều đó có nghĩa là không kiếm được bất kỳ khoản lãi nào vì khách hàng không thực hiện bất kỳ khoản thanh toán nào.

3. Số lượng tài sản không hoạt động càng cao, luồng doanh thu của ngân hàng càng yếu. Trong ngắn hạn, rất nhiều ngân hàng có khả năng đi ra khỏi cơn bão. Họ có thể có dự trữ mạnh hoặc vốn khác có thể được sử dụng. Nhưng sau một thời gian, nếu số vốn đó được sử dụng hết, các khoản vay không hiệu quả sẽ làm mất sức khỏe của ngân hàng.

4. Một số khoản vay, thường thế chấp, được cho là mang "không có rủi ro" mặc dù chúng quá hạn vì chúng được bảo đảm bởi chính phủ liên bang. Các khoản cho vay, để giữ cho vay thế chấp đi trong cuộc khủng hoảng tài chính, rõ ràng đảm bảo một số khoản thế chấp. Nếu họ xấu đi, người cho vay sẽ trả hết số dư nợ gốc (và, có vẻ bề ngoài, bán nhà để bù đắp một số khoản lỗ, giống như một ngân hàng sẽ làm trong việc tịch biên nhà.)

Trong khi chờ đợi, khoản vay là không hiệu quả tài sản không kiếm được tiền. Nó thực sự tạo ra một mất mát cơ hội cho ngân hàng, bởi vì nó không kiếm được sự quan tâm rằng những đô la có thể có. Hãy suy nghĩ về tài sản không tốt như trọng lượng chết trên bảng cân đối kế toán. Chúng được chú thích trên bảng cân đối ngân hàng.

Để tìm hiểu xem các tổ chức tài chính nào phụ thuộc nhiều nhất vào chính phủ liên bang, tôi đã lấy tất cả các ngân hàng và loại bỏ bất kỳ khoản nào có dưới 80% khoản vay không phải của họ được chính phủ liên bang bảo lãnh. Đối với hầu hết các ngân hàng, các khoản vay được đảm bảo là một phần nhỏ của khoản vay không hiệu quả của họ, vì vậy tôi chỉ còn lại 55 ngân hàng trong số khoảng 7.930.

Đối với hầu hết các ngân hàng, đây là một tỷ lệ rất nhỏ trong danh mục cho vay tổng thể của họ, trung bình 5,1%, với một nửa các ngân hàng thể thao dưới 1,5%. Nhưng đối với một số ngân hàng, nó như thể họ gorged trên những khoản thế chấp xấu số, và kết thúc với một phân bổ lớn hơn nhiều như là một tỷ lệ phần trăm của danh mục đầu tư cho vay tổng thể của họ. Các ngân hàng phụ thuộc liên bang nhất sẽ mất từ ​​17,5% đến 30,8% toàn bộ danh mục cho vay nếu không cho mạng lưới an toàn của chú Sam.

Tôi gọi đây là "Tỷ lệ phụ thuộc". Và đây là năm ngân hàng phụ thuộc hàng đầu tại Hoa Kỳ.

Tên	Vị trí	Tài sản	Tổng số tiền cho vay	Khoản vay được phân loại	Đảm bảo một phần	% được bảo đảm một phần	Tỷ lệ phụ thuộc
Ngân hàng Nhà nước và Công ty Tín thác	Macon, GA	$ 2,569,6	$ 1,112,2	$ 343,6	$ 342,3	99,7%	30,8%
BankUnited	Miami Lakes, FL	$ 11,463,6	$ 4,431,8	$ 1,168,7	$ 1,168,7	100,0%	26,4%
Ngân hàng trung ương	Garland, TX	$ 2,639,1	$ 1,563,2	$ 352.3	$ 331,8	94,2%	21,2%
Ngân hàng MidFirst	Thành phố Oklahoma, OK	$ 12,365,2	$ 9,535,1	$ 2,305,0	1,976,0 đô la	85,7 %	20,7%
Iberiabank	Lafayette, LA	$ 8,679,9	$ 4,681,8	$ 850,4	$ 818,6	96,3%	17,5%

(tất cả các số trừ phần trăm hàng triệu người)

Điều không ngạc nhiên là có rất ít ngân hàng trong danh sách này. Tuy nhiên, điều đáng ngạc nhiên là những kẻ phạm tội tồi tệ nhất trong danh sách này có số lượng tài sản mà họ làm - tất cả đều là những tổ chức lớn với ít nhất 2,5 tỷ đô la và tài sản trị giá 12,3 tỷ đô la. Người ta sẽ cho rằng các tổ chức lớn hơn sẽ có nhiều nhân viên giàu kinh nghiệm hơn hoặc ít nhất, có nhiều nhà quản lý có kinh nghiệm hơn, những người sẽ cau mày về nguy cơ tiềm ẩn của các tín dụng rủi ro cao như vậy.

Tỷ lệ phụ thuộc cao có nghĩa là hai điều: Đầu tiên, ngân hàng không kiếm tiền, nó có thể kiếm được bởi vì nó đã trói tiền vào những tài sản không tốt, ngay cả khi họ được đảm bảo.

Điều thứ hai là nó không có ai để đổ lỗi mà là chính nó. Sự đa dạng là chìa khóa cho một danh mục cho vay mạnh, như được chứng minh bởi các ngân hàng khác trong danh sách, hầu hết trong số họ có ít hơn 5% danh mục cho vay của họ bị ràng buộc trong các khoản thế chấp vô giá trị chỉ tốt cho bảo lãnh của họ. Tỷ lệ Texas, tôi không thể hỗ trợ và sẽ không đưa ra tuyên bố rằng Tỷ lệ phụ thuộc cao có bất kỳ loại giá trị tiên đoán nào cho thất bại ngân hàng. Người ta có thể tranh luận rằng nó có thể có tác dụng ngược lại, vì Bác Sam là lực lượng tài chính mạnh mẽ nhất trên hành tinh và khi Washington đảm bảo các khoản vay, vốn của họ được đảm bảo. Những ngân hàng này có thể là dung môi - nhưng tôi sẽ không hợp tác với họ.