10 đIều cần biết về mỗi báo cáo lưu chuyển tiền tệ |

So với báo cáo thu nhập hoặc bảng cân đối kế toán, lưu lượng tiền mặt có lẽ là ít sự chú ý nhất từ ​​các nhà đầu tư hàng ngày. Trớ trêu thay, báo cáo lưu chuyển tiền tệ có thể là phần lớn nhất trong ba báo cáo tài chính; trên thực tế, đó là báo cáo tài chính duy nhất quan trọng đối với nhiều nhà đầu tư. Dưới đây là mười điều bạn cần nhớ về báo cáo quan trọng này.

1. Báo cáo lưu chuyển tiền mặt được chia thành ba phần bao gồm các thành phần cơ bản của mỗi doanh nghiệp: tiền mặt từ hoạt động, tiền mặt từ hoạt động đầu tư và tiền mặt từ hoạt động tài chính. Nói chung, tiền mặt từ hoạt động phần giao dịch với dòng tiền và dòng chảy trực tiếp liên quan đến hoạt động chính của công ty: bán một hàng hóa hoặc dịch vụ. Phần tiền mặt từ hoạt động đầu tư cho thấy số tiền công ty đã chi (hoặc được thực hiện) khi mua (hoặc bán) tài sản như tài sản, thiết bị hoặc thậm chí các công ty khác. Tiền mặt từ hoạt động tài chính cho thấy dòng vốn và dòng vốn của công ty sử dụng để tài trợ cho hoạt động của mình; đây là nơi mà người ta thấy số tiền thu được từ các dịch vụ cổ phần, ví dụ, hoặc các khoản thanh toán trên trái phiếu hoặc nợ ngân hàng.

2. Báo cáo dòng tiền trả lời câu hỏi: Công ty này có tạo ra tiền mặt hay sử dụng tiền mặt không?

Không chỉ trả lời câu hỏi này, nó cho người đọc biết khía cạnh nào của doanh nghiệp đang tạo ra tiền mặt và những khía cạnh nào đang đốt tiền mặt. Trong nhiều tình huống phân tích, không có gì quan trọng như biết nguồn và sử dụng tiền mặt của nó. Ví dụ, báo cáo thu nhập có thể cho thấy sự gia tăng doanh số bán hàng, nhưng nếu một công ty đang đốt tiền mặt thay vì giữ lại nó, điều này có thể là dấu hiệu của sự cố.

3. Dòng tiền không giống như lợi nhuận hoặc thu nhập ròng!

Báo cáo thu nhập và bảng cân đối bao gồm chi phí không dùng tiền mặt, khấu hao thường là số tiền lớn nhất trong số đó. Nhưng hãy đoán xem? Không ai thực sự viết séc cho "Khấu hao". Đó là một khoản chi phí không dùng tiền mặt, do đó, báo cáo lưu chuyển tiền tệ sẽ loại bỏ nó. Đây là một lý do lớn khiến các công ty không bao giờ có thể kiếm được một xu thu nhập ròng nhưng có thể giảm hàng triệu tiền mặt.

4. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ không quan tâm liệu dòng tiền của tháng này có dành cho các giao dịch thực sự được kết hợp với tháng tiếp theo hoặc năm sau hay không.

Đây là phần khôi phục lại điểm số 3, nhưng điều quan trọng là. Một trong những điều tuyệt vời về báo cáo lưu chuyển tiền tệ là, phần lớn, nó chỉ đơn giản theo dõi chuyển động của tiền mặt. Nó không bị ảnh hưởng bởi các phương pháp kế toán lũy kế, ghi lại các chi phí trong kỳ mà chúng phát sinh. Ví dụ: nếu bộ phận kế toán cắt giảm séc cho Allstate, trong sáu tháng tiếp theo của phí bảo hiểm, báo cáo thu nhập của tháng này sẽ chỉ phản ánh một phần sáu số tiền kiểm tra mỗi tháng trong sáu tháng tiếp theo. Tuy nhiên, báo cáo lưu chuyển tiền mặt của tháng này sẽ hiển thị toàn bộ chi phiếu như một khoản tiền mặt, bởi vì đó là những gì thực sự xảy ra với tiền mặt. Báo cáo lưu chuyển tiền mặt không quan tâm đến dự luật trong sáu tháng tới của bảo hiểm. Nó chỉ quan tâm đến số tiền còn lại trong tài khoản.

5. Báo cáo lưu chuyển tiền mặt tiết lộ tổng số tiền được sử dụng để mua tài sản hoặc thực hiện các khoản chi phí khác.

Như đã đề cập, phần tiền từ hoạt động đầu tư tiết lộ số tiền liên quan đến việc mua hoặc thoái vốn trong một khoảng thời gian nhất định. Điều này rất hữu ích để xác định khoảng cách dọc theo một dự án cụ thể có thể là bao nhiêu, một khoản mua lại cụ thể "thực sự" khi chi phí vô hình được xem xét, hoặc số tiền mà công ty nhận được để bán một số tài sản nhất định.

6. Báo cáo lưu chuyển tiền mặt cho thấy các khoản thanh toán nợ của công ty - cả lãi và tiền gốc.

Giống như thế chấp của bạn, các khoản thanh toán của công ty về nợ thường được tạo thành từ tiền lãi và tiền gốc. Tuy nhiên, báo cáo thu nhập thường chỉ hiển thị phần lãi suất và bảng cân đối thường chỉ hiển thị phần gốc. Việc xem xét báo cáo lưu chuyển tiền tệ dễ dàng hơn nhiều nếu bạn muốn biết kích thước thực tế của toàn bộ các khoản thanh toán.

7. Các công ty tăng vốn mọi lúc, nhưng nếu bạn thực sự muốn xem những gì thực sự được kết nối vào tài khoản tiền mặt của công ty, hãy kiểm tra bảng sao kê tiền mặt.

Một công ty có thể nói với mọi người rằng họ đang thực hiện chào bán 10 triệu đô la, nhưng nếu giao dịch đó trải dài trong vài tháng hoặc nhiều năm, hoặc liên quan đến phí và chi phí, báo cáo lưu chuyển tiền mặt là báo cáo tài chính chính duy nhất sẽ cho bạn biết chính xác số tiền thực sự được chuyển vào tài khoản tiền mặt của công ty và khi nào. -ad_banner_2- # 8. Các thay đổi trong bảng sao kê thu nhập và bảng cân đối kế toán ảnh hưởng đến báo cáo lưu chuyển tiền tệ.

Điều quan trọng cần nhớ là các báo cáo tài chính được tích hợp. Nếu báo cáo thu nhập thay đổi, báo cáo lưu chuyển tiền mặt hầu như luôn thay đổi. Sau bất kỳ thay đổi nào về doanh thu hoặc chi phí ảnh hưởng đến thu nhập ròng, và thu nhập ròng là dòng đầu tiên trên báo cáo lưu chuyển tiền tệ. Nếu bảng cân đối thay đổi, báo cáo lưu chuyển tiền mặt hầu như luôn thay đổi.

9. Những thay đổi về vốn lưu động được coi là nguồn và / hoặc sử dụng tiền mặt.

Đây là một khu vực thường xuyên thu hút những người mới tham gia báo cáo lưu chuyển tiền mặt. Các khoản phải trả và các khoản phải thu là các thành phần lớn của vốn lưu động - nguồn thanh khoản ngắn hạn của công ty. Vì vậy, khi các khoản phải thu - đó là các khoản tiền nợ từ các nhà cung cấp và không có gì - đi lên, ví dụ, điều đó có nghĩa là khách hàng đang thanh toán các tài khoản của họ. Công ty đang nhận những khoản tiền trả bằng tiền mặt đó. Tương tự, điều ngược lại là đúng: tăng các khoản phải thu được coi là sử dụng tiền mặt.

10. Dòng tiền kết thúc trong một khoảng thời gian cụ thể phải bằng số tiền được hiển thị trên bảng cân đối kế toán cho giai đoạn đó.

Nếu hai câu lệnh không bị ràng buộc theo cách này, có thể xảy ra lỗi.