5 lý do để bán một quỹ tương hỗ

Thị trường mở cửa năm 2016 với sự khởi đầu tồi tệ nhất từ ​​trước tới nay trong một năm, và hai tháng tiếp theo đã cho thấy một loạt những thăng trầm.

Do đó, bạn có thể thấy một số con số đáng sợ khi bạn kiểm tra danh mục đầu tư của mình. Nhưng nó không có nghĩa là bạn nên phản ứng. Lời khuyên của các chuyên gia cho các nhà đầu tư dài hạn vẫn giữ nguyên: Tắt tin tức và gắn bó với kế hoạch của bạn.

Tuy nhiên, không diễn giải đó như một đề xuất để không bao giờ thay đổi cổ phần của bạn. Dưới đây là năm dấu hiệu cho thấy có thể là lúc để bán một quỹ tương hỗ.

1. Nó thể hiện hiệu suất vượt trội.

Điều này nghe có vẻ phản trực giác - sau khi tất cả, hiệu suất bằng trở lại. Nhưng ngoài cuộc hiệu suất là một vấn đề khác: Nếu một quỹ đã làm tốt hơn đáng kể so với các đồng nghiệp của nó, bạn muốn tìm hiểu lý do tại sao, Paul Jacobs, giám đốc đầu tư của Tập đoàn tài chính Palisades Hudson nói.

“Ví dụ, một quỹ có thể vay tiền để tăng lợi tức hoặc đầu tư mà bạn không biết,” anh giải thích.

Mức tăng ngắn hạn ấn tượng có thể nhanh chóng biến thành một kịch bản tai nạn và cháy. So sánh số tiền của bạn với các điểm chuẩn thích hợp, chẳng hạn như chỉ số Standard & Poor's 500 hoặc theRussell 3000 chẳng hạn và lưu ý về bất kỳ hoạt động tốt hơn nào từ 5% trở lên.

Sau đó nghiên cứu các khoản nắm giữ của quỹ trên trang web của mình, Jacobs nói. “Điều này nên bao gồm các thông tin như top 10 cổ phần và phân bổ cho các ngành hoặc quốc gia khác nhau, có thể đủ để có được sự thoải mái. Nếu bạn muốn xem toàn bộ chi tiết cổ phần của một quỹ, bạn có thể phải xem lại các tài liệu tiết lộ chính thức của quỹ, cũng nên có trên trang web của nó. ”Tìm kiếm các khoản đầu tư hoặc hoạt động của người quản lý không nằm trong chiến lược đầu tư đã nêu của quỹ hoặc bạn không cảm thấy thoải mái, chẳng hạn như cổ phiếu không thanh khoản hoặc đầu cơ tiền tệ.

2. Đó là dấu hiệu của "phong cách trôi dạt".

Các quỹ được quản lý tích cực thường mang lại tỷ lệ chi phí cao hơn so với các quỹ được quản lý thụ động; các nhà đầu tư đang trả tiền cho một chuyên gia để kéo đòn bẩy. Nhưng theo phong cách của một người quản lý dần dần thay đổi, một quỹ có thể trải nghiệm "phong cách trôi dạt", Jacobs nói. Trong số các vấn đề khác, điều này có thể gây ra một quỹ về cơ bản theo dõi một chỉ mục, chẳng hạn như S & P 500 - trong khi vẫn tính phí bảo hiểm.

"Về lâu dài, các quỹ chỉ số 'tủ quần áo' này có xu hướng kém hơn so với điểm chuẩn của họ vì phí quản lý", Jacobs nói. “Bằng cách theo dõi định kỳ của quỹ, bạn sẽ có thể biết liệu chiến lược của quỹ có còn phù hợp hay không hoặc nếu có thay đổi xảy ra mà bạn không đồng ý.”

3. Đã đến lúc bạn cân bằng lại.

Tái cân bằng trả về danh mục đầu tư của bạn để phân bổ tài sản mục tiêu của nó. Một số nhà đầu tư cân bằng trên một nhịp đều đặn. Những người khác làm điều đó khi phân bổ của họ thay đổi theo một số tiền nhất định - ví dụ, khi cổ phiếu hoạt động tốt và lợi nhuận của họ chiếm phần lớn trong danh mục của bạn. Một danh mục đầu tư chiếm 60% cổ phiếu và 40% trái phiếu có thể nhanh chóng trở thành một sự chia tách 70% -30% thay thế.

Khi bạn cân bằng lại, bạn bán các khoản đầu tư chiến thắng - trong trường hợp này là các quỹ tương hỗ - và sử dụng số tiền đó để mua thêm các khoản tiền chưa thực hiện.

4. Có một tùy chọn ít tốn kém hơn - nhưng có thể so sánh được.

Bạn nên thường xuyên kiểm tra xem có khoản tiền nào tương tự với số tiền bạn đã sở hữu hay không, nhưng với tỷ lệ chi phí thấp hơn. Trong tài khoản môi giới hoặc IRA, bạn có quyền truy cập vào một số lượng lớn các khoản tiền. (401 (k) dịch vụ thường có nhiều hạn chế hơn.) Quỹ chỉ số và quỹ ETF đang ngày càng cạnh tranh về chi phí, điều này làm giảm chi phí.

“Nếu hai nhà đầu tư có nửa triệu đô la trong một cái gì đó gần như giống hệt về triết lý đầu tư và vị trí, nhưng một là quỹ chỉ số và theo dõi thị trường và một là một quỹ được quản lý tích cực có hiệu suất tương tự, sự khác biệt [trong những gì bạn phải trả lệ phí] có thể là 75 điểm cơ bản, ”Forrest Baumhover, một nhà lập kế hoạch tài chính và người sáng lập Kế hoạch tài chính Westchase nói. Số tiền đó lên tới gần 4.000 đô la một năm.

5. Dung sai rủi ro của bạn đã thay đổi.

Nó lặp lại: Biến động của thị trường chứng khoán không phải là lý do để thay đổi danh mục đầu tư của bạn. Nhưng nếu bạn cảm thấy ít có khả năng vượt qua những biến động đó - liệu các khoản đầu tư hiện tại của bạn có giữ cho bạn vào ban đêm hay không hoặc mục tiêu của bạn đã thay đổi - đây có thể là thời điểm để chuyển sang tiền nhiều hơn phù hợp với mục tiêu và khả năng chịu rủi ro hiện tại của bạn.

"Xác định có bao nhiêu rủi ro bạn cần phải thực hiện để đáp ứng mục tiêu của bạn," Baumhover nói. "Không có lý do gì để được ra khỏi đó trên quy mô tích cực hơn nếu bạn không phải làm vậy."

Nhiều hơn từ Investmentmatome

Phí đầu tư trực tuyến bạn có thể không biết bạn đang trả tiền

Bạn nên đầu tư vào cổ phiếu, quỹ ETF hoặc quỹ tương hỗ?

Lệ phí có thể được ăn lên tiết kiệm hưu trí của bạn

Bài viết này được viết bởi Investmentmatome và ban đầu được xuất bản bởi USA Today.

Arielle O’Shea là một biên tập viên tại Investmentmatome, một trang web tài chính cá nhân. Email: [email protected]. Twitter: @arioshea.

Hình ảnh qua iStock.