Chương trình hưu trí mới của California - Chúng ta có cần nó không?

Tác giả Gary Alt

Tìm hiểu thêm về Gary trên Investmentmatome's Ask a Advisor

Các phương tiện truyền thông bảo hiểm của cuộc bầu cử tổng thống năm ngoái đã chết đuối ra khỏi tin tức về một chương trình hưu trí gây tranh cãi được công bố bởi tiểu bang California - Chương trình tiết kiệm hưu trí lựa chọn an toàn California. Trong khi ý định của nó là tốt, các chi tiết cho thấy những hạn chế nghiêm trọng và không cần thiết sử dụng tiền của người đóng thuế.

Theo các nhà tài trợ của dự luật, hơn 6 triệu công nhân California không được tiếp cận chương trình tiết kiệm hưu trí từ chủ nhân của họ, và 75% trong số họ kiếm được dưới 50.000 đô la mỗi năm.

Luật quy định rằng các chủ nhân có trên 5 nhân viên phải tham gia vào Lựa Chọn An Toàn trừ khi họ cung cấp chương trình hưu trí của mình. Trừ khi người lao động chọn không tham gia chương trình, các doanh nghiệp sẽ được yêu cầu tự động khấu trừ 3 phần trăm từ tiền lương để gửi vào tài khoản hưu trí của nhân viên của họ. Hầu hết nhân viên công đoàn không thuộc chương trình mới.

Điều đó nghe có vẻ giống như một nguyên nhân xứng đáng, cho đến khi bạn xem xét một số hạn chế của chương trình.

Giới hạn đóng góp sẽ là $ 5.500 mỗi năm trong năm 2013 - tương tự như đối với Tài khoản hưu trí cá nhân (IRA). Nếu bạn trên 50 bạn có thể tiết kiệm thêm 1.000 đô la. Điều đó không đủ để tạo ra sự khác biệt đáng kể trong thu nhập hưu trí.

Một hạn chế khác của lựa chọn bảo mật là các khoản đầu tư vào cổ phiếu không được vượt quá 50% tổng phân bổ tài sản của quỹ. Vì lợi suất trái phiếu ở mức thấp kỷ lục, và giá trái phiếu giảm khi sản lượng tăng, điều đó có thể khiến một số lượng quỹ hưu trí khá lớn ở sai chỗ vào lúc sai.

Một lỗ hổng lớn trong chương trình này là không có người ủy thác nào chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư. Mặc dù tiểu bang đang ra lệnh cho nhiều lựa chọn đầu tư, nhưng rõ ràng họ không muốn chịu trách nhiệm về các đề xuất của họ.

Trong khi đọc hóa đơn, tôi không rõ ràng về lợi ích mà chương trình này cung cấp chưa có sẵn trong IRA. Tôi đã bỏ lỡ điều gì đó? Vì vậy, tôi đã gọi một đại diện Secure Choice ở Sacramento, người đã nói với điều kiện giấu tên. Lời giải thích duy nhất của cô về lợi ích vốn có của nó là người sử dụng lao động có thể khấu trừ tiền từ tiền lương để chuyển sang IRA - buộc cơ chế tiết kiệm tự động.

Vì vậy, đây thực chất là một chương trình IRA được điều hành bởi tiểu bang California. Trong khi nhà nước cao quý muốn tạo ra những ưu đãi để tiết kiệm cho việc nghỉ hưu, điều này có thể đã được thực hiện mà không cần tạo ra quan liêu của chính phủ.

May mắn thay, sẽ mất vài năm trước khi Chương trình Tiết kiệm An toàn California chọn trở thành hiện thực - thống đốc vẫn chưa chỉ định một ủy viên quản trị và sau đó họ sẽ thực hiện "phân tích thị trường" sử dụng tiền từ các nguồn ngoài quốc doanh. Hy vọng rằng áp lực ngân sách nhà nước sẽ buộc họ phải loại bỏ bộ máy quan liêu và sử dụng IRA để hoàn thành mục tiêu của họ. Ngoài ra, các doanh nghiệp nhỏ đã có một số kế hoạch nghỉ hưu hợp lý để lựa chọn sẽ có hiệu quả hơn trong việc giúp nhân viên chuẩn bị cho việc nghỉ hưu.