Trang chủ Giá cả phải chăng đưa ra một biến cho các báo cáo tốt hơn, NAR

Trang chủ khả năng chi trả, được đo bởi Hiệp hội quốc gia về chỉ số khả năng chi trả của nhà môi giới bất động sản, đã có một bước tăng dần cho tốt hơn. Điều đó có nghĩa nó có thể chỉ là một chút dễ dàng hơn để mua một ngôi nhà.

Báo cáo mới nhất, phản ánh dữ liệu tháng 8, cho thấy giá trung bình của một ngôi nhà một gia đình được cắt xuống thấp hơn, trong khi thu nhập gia đình trung bình cao hơn một chút. Kết hợp với lãi suất thế chấp thấp liên tục, chỉ số đã tăng lên mức cao nhất kể từ tháng 5 - và trong trường hợp này, con số càng cao thì càng tốt.

Chỉ số Giá cả phải chăng của Nhà ở hợp nhất của NAR đã tăng lên 157,7 trong tháng Tám, cải thiện từ mức 154,5 trong tháng Bảy.

Nhà khả năng chi trả vẫn còn tồi tệ hơn một năm trước

NAR báo cáo sự cải thiện đáng kể về khả năng chi trả tại nhà từ tháng 7 đến tháng 8 trên cơ sở quốc gia khi giá nhà trung bình giảm nhẹ từ 233,400 đô la xuống còn 230.200 đô la, trong khi thu nhập hộ gia đình trung bình cao hơn một chút, từ 67.614 đô la đến 67.752 đô la.

Tuy nhiên, chỉ số đã giảm từ một năm trước khi nó đứng ở mức 160,2.

"Sự sụt giảm hàng năm này phản ánh thực tế nổi tiếng rằng giá nhà đã tăng lên nhanh hơn thu nhập, hàng năm," Brad Hunter, chuyên gia kinh tế cho Metrostudy, một công ty nghiên cứu và tư vấn bất động sản, nói với Investmentmatome. "Điều đó nói rằng, nhà vẫn còn nhiều giá cả phải chăng hơn so với họ trong thời gian bùng nổ, và tỷ lệ thế chấp vẫn còn rất thấp, giúp tất cả các biện pháp khả năng chi trả."

Jeff Taylor, đối tác quản lý của Digital Risk, một công ty phân tích rủi ro thế chấp, đồng ý rằng tăng trưởng tiền lương chậm chạp là thủ phạm trong khả năng chi trả về nhà chậm nhưng cũng chỉ ra một yếu tố khác: ít nhà để bán.

"Giá cả đang tăng lên vì hàng tồn kho vẫn tiếp tục thấp", Taylor nói với Investmentmatome. "Vẫn còn quá nhiều hộ gia đình có vốn chủ sở hữu thấp và quá nhiều gia đình chưa thấy tài chính được cải thiện kể từ khi suy thoái, vì vậy những gia đình đó không đưa nhà của họ ra thị trường."

Việc tăng giá nhà đang chậm lại

Báo cáo của NAR là phù hợp với dữ liệu RealtyTrac đã được biên soạn gần đây, theo phó chủ tịch RealtyTrac Daren Blomquist.

"Mua nhà thực sự đã có giá cả phải chăng hơn trong năm nay, mặc dù tăng giá nhà, nhờ chủ yếu là giảm lãi suất," Blomquist nói. "Chỉ khi chúng tôi nghĩ rằng lãi suất thấp như họ có thể đi, họ đi một chút thấp hơn, giúp người mua eke nhiều hơn một chút mua điện ra khỏi thu nhập của họ."

Và Blomquist lưu ý rằng tốc độ tăng giá nhà đang chậm lại.

"Toàn quốc, chúng tôi đã thấy 17 tháng liên tiếp tăng giá một con số so với năm trước, và nó dưới 4% trong bốn tháng kết thúc vào tháng Bảy," Blomquist nói với Investmentmatome. "Và nhiều như một số chính trị gia tìm cách khuấy động chiến tranh lớp học có thể muốn phủ nhận nó, chúng tôi thực sự thấy tăng trưởng thu nhập đạt được một số lực kéo."

RealtyTrac gần đây đã phân tích 582 quận ở Hoa Kỳ và phát hiện ra rằng trong khi tăng trưởng giá nhà trung bình tăng trưởng tiền lương ở 68% các quận, ngược lại là đúng ở một số thị trường chuông, nơi tăng trưởng tiền lương tăng nhanh hơn mức tăng giá trong năm qua. Những hạt này bao gồm Cook County, Illinois (Chicago); Quận Cam, California; Quận Brooklyn, New York; và Quận Fairfax, Virginia, ở Washington, D.C., khu vực tàu điện ngầm.

Tôi có thể mua được bao nhiêu ngôi nhà?

Nhưng Taylor của Digital Risk nhanh chóng đưa ra một thông báo trước về chỉ số khả năng chi trả của NAR. Phương pháp của nghiên cứu dựa trên khoản thanh toán 20% và chi phí nhà ở hàng tháng giới hạn ở mức 25% tổng thu nhập hàng tháng, mặc dù ở nhiều thị trường, chủ nhà chi tiêu nhiều hơn cho nhà ở.

"Nhiều cố vấn tài chính nói rằng bạn không nên chi tiêu quá 30% thu nhập của bạn vào chi phí nhà ở, và người cho vay thường tìm kiếm người vay để chi tiêu tối đa 28% chi phí nhà ở của họ", ông nói. “Ở những nơi như San Francisco, mặc dù, các gia đình dành 41% thu nhập của họ chỉ trên thanh toán thế chấp của họ, theo nghiên cứu của Zillow. Vì vậy, luôn luôn quan trọng để nhận ra sắc thái của từng thị trường và khu vực lân cận; một số gia đình có thể chi tiêu nhiều hơn vào chi phí nhà ở của họ vì họ không cần một chiếc xe hơi, ví dụ. ”

Lãi suất thế chấp tăng có thể ảnh hưởng đến khả năng chi trả

Khả năng chi trả tại nhà có thể sẽ tiếp tục thách thức các gia đình Mỹ, đặc biệt là với nguy cơ tăng lãi suất trong những năm tới, Blomquist nói, một lần nữa đề cập đến dữ liệu của RealtyTrac.

“Phân tích khả năng chi trả gần đây của 582 quận trên toàn quốc cho thấy rằng nếu lãi suất tăng 25 điểm cơ bản trong quý 1/2016 - giả định tăng trưởng tiền lương và tăng giá tiếp tục tăng với tốc độ tương tự như năm nay - người mua kiếm tiền trung bình hàng tuần sẽ Blomquist cho biết cần phải chi tiêu hơn 43% thu nhập của họ để mua một căn nhà có giá trung bình ở 30% thị trường trên toàn quốc. "Đó là tin xấu, bởi vì 43% là số tiền tối đa mà họ thực sự có thể chi tiêu cho các quy tắc CFPB cho các khoản thế chấp đủ tiêu chuẩn."

Bên cạnh sự đe dọa của lãi suất tăng cao, hầu hết các công ty xây dựng nhà ở lớn trong nước đã tiếp tục né tránh việc xây dựng các căn nhà nhập cảnh trong vài năm qua, Hunter của Metrostudy nói.

"Giá rất nhiều ảnh hưởng lớn đến giá cả cho các ngôi nhà mà họ xây dựng, và giá rất nhiều hiện nay cao hơn ở nhiều nơi trên đất nước hơn là họ đang ở đỉnh cao của sự bùng nổ", Hunter cho biết thêm.

Một số nhà xây dựng nhắm mục tiêu người mua nhà lần đầu

Tuy nhiên, một số nhà xây dựng nhà đang bắt đầu tập trung vào việc phục vụ người mua nhà lần đầu tiên, bao gồm DR Horton, công ty con có nhà xây dựng với giá dưới 200.000 USD và LGI Homes, Hunter nói với Investmentmatome.

Hunter cho biết: “Tôi hy vọng rằng các nhà xây dựng sẽ sớm bắt đầu xem xét việc mua nhiều lô hàng ở các địa điểm xa hơn, cách xa khu vực đô thị của các thành phố khác nhau mà họ xây dựng”. "Sự thay đổi này mới chỉ bắt đầu, chủ yếu do Horton và LGI điều hành, cộng với một số nhà xây dựng thị trường đơn lẻ nhỏ hơn, nhưng tôi nghĩ xu hướng này sẽ đạt được đà tăng trong vài năm tới."

Tuy nhiên, Hunter nói rằng hầu hết các công ty xây dựng quốc gia đều thấy rằng thị trường nhập cảnh vẫn không đủ lợi nhuận.

"Nó vẫn sẽ là khó khăn cho người mua nhà lần đầu để đủ khả năng một ngôi nhà mới, ngay cả sau khi sự thay đổi này đến ngoại vi diễn ra."

Nhiều hơn từ Investmentmatome

• Hướng dẫn đầy đủ dành cho người mua nhà
• So sánh tỷ giá thế chấp
• Bao nhiêu ngôi nhà tôi có thể

Hal Bundrick là một nhà văn nhân viên tại Investmentmatome, một trang web tài chính cá nhân. Email: [email protected]. Twitter: @halmbundrick

Hình ảnh qua iStock.