Làm thế nào để quản lý các khoản đầu tư của bạn trong thời gian Trump Presidency

Bởi Adam C. Harding, CFP

Tìm hiểu thêm Adam trên trang web của chúng tôi

Khi chúng tôi đi vào năm đầu tiên của chính quyền Donald Trump, dự đoán cho thị trường vốn đang chạy amok. Dưới đây là một số dự đoán bạn có thể nghe, cũng như một số gợi ý thực tế để giúp bạn tiếp tục khóa học trong khi đàm phán cảnh quan mới.

Dự đoán số 1: Ngành tài chính sẽ vượt trội hơn thị trường rộng lớn hơn

Ngành tài chính đã có một sự tăng trưởng mạnh kể từ cuộc bầu cử, khi sức mạnh tài chính ngày càng tăng của ngân hàng, tài chính của người tiêu dùng được cải thiện và gánh nặng pháp lý giảm đi, tất cả đều có lợi cho tài chính. Đúng?

Vâng, nó không phải là khá đơn giản.

Các nhà đầu tư sẽ làm tốt để nhớ rằng giá cả được thúc đẩy bởi kinh tế cung và cầu, và giá của một cổ phiếu hoặc ngành hiện nay phản ánh kỳ vọng kết hợp của tất cả những người tham gia thị trường. Nói một cách đơn giản, nếu mọi người hy vọng rằng giá của một cổ phiếu sẽ tăng 10% trong một tháng, mọi người sẽ muốn sở hữu cổ phiếu đó ngay bây giờ và nhu cầu đó sẽ khiến giá tăng 10% trong ngày hôm nay. Do đó, các chiến lược dự báo ngắn hạn như thế này rất khó - và không thực tế - để thực hiện.

M TO SỐ 1: Đa dạng hóa

Thay vì cố gắng để dự báo lợi nhuận của ngành, nếu các nhà đầu tư muốn chuyển năng lượng của họ sang những thứ họ có thể kiểm soát, việc đa dạng hoá sẽ ở gần đầu danh sách của họ. Phương tiện đầu tư hiện đại cho phép các nhà đầu tư sở hữu hàng ngàn chứng khoán trên và trong các loại tài sản, loại tài sản, khu vực địa lý và như vậy. Hạn chế sự tập trung của một danh mục đầu tư vào bất kỳ một loại tài sản nào có thể khiến cho các nhà đầu tư không thể chạy nhà, nhưng cũng nên giảm cơ hội nổi bật.

Hơn nữa, việc sử dụng Twitter của Tổng thống Trump để tách riêng các công ty cá nhân đại diện cho việc mở rộng rủi ro kinh doanh, hoặc rủi ro kinh doanh cá nhân, có thể được giảm thiểu bằng cách sử dụng các quỹ đa dạng hơn là các vị trí cổ phiếu riêng lẻ.

" HƠN: Mười cố vấn tài chính cho biết di chuyển sẽ ra sao sau cuộc bầu cử

Dự đoán số 2: Kích thích tài chính sẽ đẩy thị trường chứng khoán Mỹ lên

Một trong những cách nhanh nhất có thể để phát triển nền kinh tế là dành cho chính phủ chi tiền cho cơ sở hạ tầng; Trump đã đề xuất chi $ 550 tỷ để làm điều đó. Khi cân nhắc một đề xuất như vậy đối với quyết định đầu tư của bạn, hãy nhớ rằng kỳ vọng của các sự kiện trong tương lai thường có thể được phản ánh trong giá ngày hôm nay.

M TO SỐ 2: ĐỪNG NHẬN ĐẦU TƯ

Nghiên cứu tài chính hành vi cho thấy rằng khi kết quả tuyệt vời được mong đợi, đó thường là khi có nhiều rủi ro nhất, và khi mọi thứ dường như ở hình dạng tồi tệ nhất, có thể là khi có nhiều cơ hội nhất. Mặc dù không thể nói chúng ta ở đâu - và phần còn lại của thị trường - đang ở trên quang phổ này tại bất kỳ thời điểm nào, chúng ta có thể đạt được một số thông tin chi tiết từ việc lấy nhiệt độ của chúng ta về vấn đề này.

Nếu mùa bầu cử này đã dạy chúng ta một điều, đó là Tổng thống Trump có thể kích động một loạt các phản ứng cảm xúc từ cả những người ủng hộ và phe đối lập của ông ấy, và cảm xúc này có tiềm năng thực hiện trong giá thị trường.

Dự đoán số 3: Một sự kiện địa chính trị sẽ tác động đến thị trường

Tổng thống Trump giới thiệu một cách tiếp cận chưa từng có đối với ngoại giao toàn cầu, và một số người tin rằng điều này chỉ ra khả năng xảy ra cú sốc lớn trên thị trường. Nhiều người nhận ra rằng khả năng đoán trước tuyệt đối của các hành động không thể biết được là đầy rủi ro.

M TO SỐ 3: Lập kế hoạch biến động trước khi nó chạm

Vì chúng tôi biết không thể dự đoán liệu có hay không khi có sự sụt giảm có thể xảy ra, điều quan trọng là lập kế hoạch trước cho cách bạn sẽ phản ứng nếu điều đó xảy ra. May mắn thay, có những phương pháp hợp lý để đối phó với biến động, bao gồm thu hoạch mất thuế, chuyển đổi Roth IRA và cách tiếp cận dựa trên ngưỡng để tái cân bằng.

Hãy nhớ rằng không phải tất cả các thị trường đều di chuyển song song với nhau và việc đa dạng hóa có thể giúp làm mịn tác động của các sự kiện bất ngờ.

Điểm mấu chốt

Mỗi năm mang lại những điều bất ngờ. Lấy năm 2016, ví dụ: Ai có thể tưởng tượng rằng năm 2016 sẽ thấy cả Chicago Cubs và Cleveland Cavaliers chấm dứt hạn hán vô địch của thành phố, Bob Dylan giành giải Nobel văn học, Donald Trump được bầu làm tổng thống và trung bình công nghiệp Dow Jones trong năm một mảnh cách xa 20.000? Câu trả lời là không ai.

Dự đoán về biến động giá trong tương lai có tất cả các hình dạng và kích cỡ, nhưng hầu hết trong số họ đã lôi kéo nhà đầu tư vào chơi trò chơi ngoài thị trường. Nhà đầu tư hiểu biết sẽ tránh được những cám dỗ đó.

Adam Harding là người sáng lập và cố vấn chính tại Adam C. Harding, CFP ở Scottsdale, Arizona.

Bài viết này cũng xuất hiện trên Nasdaq.