Payday Loans đang chết. Giải quyết vấn đề? Không hẳn

Payday vay - các "lifesavers" mà chết đuối bạn trong nợ - đang trên đà giảm.

Các khoản tiền phạt và giám sát quy định về lãi suất cao và hành vi lừa đảo đã đóng cửa các cửa hàng cho vay payday trên toàn quốc trong vài năm qua, một xu hướng bị giới hạn bởi một đề xuất vào mùa hè năm ngoái bởi Cục Bảo vệ tài chính tiêu dùng để hạn chế các khoản vay ngắn hạn.

Chi tiêu của người tiêu dùng cho các khoản vay ngắn hạn, cả mặt tiền cửa hàng và trực tuyến, đã giảm 1/3 từ năm 2012 xuống còn 6,1 tỷ đô la, theo Trung tâm cải cách dịch vụ tài chính phi lợi nhuận. Hàng ngàn cửa hàng đã đóng cửa. Chỉ riêng ở Missouri, đã có xấp xỉ 173 giấy phép hoạt động cho người cho vay ngắn hạn trong năm ngoái so với năm 2014.

Đáp lại, người cho vay có một cung cấp mới giữ họ trong kinh doanh và quản lý tại vịnh - trả góp trả góp ngày.

Khoản vay trả góp hàng ngày hoạt động như khoản vay ngắn hạn truyền thống (có nghĩa là bạn không cần tín dụng, chỉ thu nhập và tài khoản ngân hàng, với số tiền được chuyển gần như ngay lập tức), nhưng chúng được trả lại thành nhiều lần thay vì một lần. Tỷ lệ lãi suất phần trăm trung bình hàng năm thường thấp hơn, 268% so với 400%, nghiên cứu của CFPB cho thấy.

Chi tiêu cho các khoản vay trả góp hàng ngày tăng gấp đôi từ năm 2009 đến năm 2016 lên 6,2 tỷ đô la, theo báo cáo của CFSI.

Khoản vay trả góp không phải là câu trả lời

Khoản vay trả góp hàng ngày rất nhanh chóng và thuận tiện khi bạn đang ở trong tình trạng khó khăn, nhưng chúng vẫn không phải là một ý tưởng hay. Đây là lý do tại sao:

Giá trumps thời gian

Những người đi vay cuối cùng trả lãi nhiều hơn số tiền vay ngắn hơn tại APR cao hơn.

Khoản vay trả góp một năm, trị giá 1.000 đô la tại APR 268% sẽ phải chịu lãi 1.942 đô la. Một khoản vay ngắn hạn ở mức 400% APR với số tiền tương tự sẽ mất khoảng 150 đô la tiền lệ phí nếu khoản vay này được hoàn trả trong hai tuần.

"Trong khi mỗi khoản thanh toán có thể là giá cả phải chăng, nếu nó đi trong nhiều năm và năm, người vay có thể kết thúc trả nợ nhiều hơn những gì họ vay", Eva Wolkowitz, quản lý tại Trung tâm Dịch vụ Tài chính đổi mới nói.

Bạn đang ở trong lỗ lâu hơn

Các khoản vay trả góp ngày thường được cấu trúc để các khoản thanh toán ban đầu chỉ bao gồm các khoản lãi suất, không phải là tiền gốc.

“Khoản vay dài hơn, bạn càng trả lãi nhiều hơn,” Jeff Zhou, người đồng sáng lập của Figansans, trụ sở tại Houston, một công ty khởi nghiệp cho vay thay thế cho các khoản vay ngắn hạn.

Tiện ích bổ sung thêm

Trên mức lãi suất cao, người cho vay có thể tính nguồn gốc và các khoản phí khác thúc đẩy APR. Nhiều người cũng bán bảo hiểm tín dụng tùy chọn - không được bao gồm trong APR - có thể làm tăng chi phí cho vay. Cho vay thị trường bảo hiểm này như là một cách để trang trải các khoản nợ của bạn trong trường hợp thất nghiệp, bệnh tật hoặc tử vong. Nhưng khoản thanh toán cho người cho vay, không phải người đi vay.

Khoảng 38% của tất cả người vay trả góp hàng ngày mặc định, theo CFPB.

Người Mỹ vẫn muốn tín dụng bằng đô la nhỏ

Nhu cầu về các khoản vay ngắn hạn dưới mọi hình thức sẽ không sớm biến mất. Mười hai triệu người Mỹ sử dụng khoản vay ngắn hạn hàng năm, thường để trang trải các chi phí như tiền thuê nhà, tiện ích hoặc cửa hàng tạp hóa, theo Tổ chức từ thiện của The Pew.

“Khoản vay ban đầu hai tuần bắt nguồn từ nhu cầu của khách hàng đối với sản phẩm. Tương tự như vậy, khách hàng trong nhiều trường hợp đang yêu cầu khoản vay trả góp, ”Charles Halloran, giám đốc điều hành của Hiệp hội dịch vụ tài chính cộng đồng của Mỹ, một nhóm thương mại cho vay payday, cho biết trong một email.

Tăng trưởng thu nhập chậm chạp, chi phí tăng lên và nhiều người Mỹ đang trải qua dòng tiền bất thường, Lisa Servon, giáo sư về quy hoạch thành phố và khu vực tại Đại học Pennsylvania và là tác giả của “The Unbanking of America” cho biết.

"Đó là một cơn bão hoàn hảo rất tốt cho các chủ nợ ngắn hạn đắt tiền, không quá nhiều cho các công nhân Mỹ trung bình," cô nói.

Phương án thay thế là gì?

Trong khi người Mỹ muốn vay vốn bằng đô la nhỏ, 81% cho biết họ muốn vay tiền tương tự từ ngân hàng hoặc công đoàn tín dụng với lãi suất thấp hơn, theo các khảo sát Pew gần đây.

Các ngân hàng đang chờ CFPB hoàn tất quy tắc đề xuất cho vay payday trước khi bước vào thị trường này, theo Pew. Vì số phận của CFPB vẫn chưa rõ ràng dưới chính quyền của Trump, các ngân hàng có thể không cung cấp các khoản vay ngắn hạn trong ngày sớm hơn.

Trong thời gian chờ đợi, nếu bạn cần tiền mặt nhanh, hãy thử một công đoàn tín dụng. Nhiều người cung cấp các khoản vay thay thế payday giới hạn ở mức 28% APR cho các thành viên. Các tổ chức cộng đồng phi lợi nhuận cũng thực hiện các khoản vay thấp hoặc không có lãi cho các tiện ích, tiền thuê nhà hoặc cửa hàng tạp hóa.

Amrita Jayakumar là một nhà văn nhân viên tại Investmentmatome, một trang web tài chính cá nhân. Email: [email protected]. Twitter: @ajbombay.

Bài viết này được viết bởi Investmentmatome và ban đầu được xuất bản bởi USA Today.