ĐịNh nghĩa & trình quản lý tài sản chuyên nghiệp (QPAM) Đủ điều kiện

Trình quản lý tài sản chuyên nghiệp

Alà một cố vấn đầu tư đã đăng ký (RIA) giúp các kế hoạch lương hưu và các thực thể tương tự đầu tư.

Cách thức hoạt động (Ví dụ):

Đạo luật an toàn thu nhập hưu trí nhân viên năm 1974 (ERISA) đặt ra các yêu cầu để trở thành một QPAM. Nói chung, QPAM phải là RIA (nghĩa là họ được cấp phép hợp lệ với tư cách là cố vấn đầu tư với Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch) với ít nhất 85 triệu đô la tài sản được quản lý và ít nhất 1 triệu đô la của cổ đông hoặc cổ đông của đối tác. Các ngân hàng, công ty bảo hiểm và các tổ chức được quản lý khác có thể trở thành QPAM.

QPAM thường đại diện cho các kế hoạch lương hưu khi các kế hoạch lương hưu muốn tham gia vào các giao dịch đặt chỗ riêng. Công việc chính của QPAM là tiến hành tư vấn cá nhân thay mặt cho kế hoạch lương hưu. QPAM cũng có thể giúp các kế hoạch đầu tư vào bất động sản hoặc đầu tư phi truyền thống khác.

Tại sao lại có vấn đề:

Khi quỹ đầu tư hoặc kế hoạch nghỉ hưu được quản lý bởi QPAM, nó có thể tham gia vào các giao dịch mà ERISA thường nghiêm cấm. Ngoài ra, bởi vì ERISA áp dụng nhiệm vụ ủy thác đáng kể đối với các ủy thác chương trình hưu trí, việc thuê QPAM giúp loại bỏ rủi ro của các ủy viên chịu trách nhiệm cá nhân miễn là họ thuê một QPAM một cách thận trọng. Tuy nhiên, các quỹ đầu tư hoặc các quỹ hưu trí không thể tham gia vào các giao dịch với chính QPAM hoặc với các bên có ảnh hưởng hoặc kiểm soát QPAM.