Số ngày làm việc Định nghĩa & Ví dụ

Số ngày làm việc:

Số ngày làm việc là tỷ lệ vốn lưu động. Công thức là:

Số ngày làm việc = (Vốn hoạt động trung bình x 365) / Doanh thu hàng năm

Cách hoạt động (Ví dụ):

Vốn lưu động là tiền có sẵn cho công ty cho các hoạt động hàng ngày.

Công thức cho vốn lưu động là:

Tài sản hiện tại - Nợ ngắn hạn

Dưới đây là một số thông tin về bảng cân đối về Công ty XYZ, có doanh thu 25 triệu đô la trong năm:

Sử dụng công thức vốn hoạt động và thông tin trên, chúng tôi có thể tính toán vốn hoạt động của Công ty XYZ là:

160.000 đô la - 65.000 đô la = 95.000 đô la

Hãy nhớ rằng bảng cân đối là ảnh chụp mọi thứ đứng vào ngày cuối cùng của kỳ kế toán, vì vậy chúng tôi cần nhân 95.000 đô la này cho 365 ngày.

Sử dụng thông tin này và công thức trên, chúng tôi có thể tính toán số ngày làm việc của Công ty XYZ là:

Số ngày làm việc: ($ 95,000 x 365) / $ 25.000.000 = 1,387

chúng ta có thể nói rằng Công ty XYZ chỉ có khoảng một ngày và một nửa giá trị vốn lưu động có sẵn.

Tại sao lại có vấn đề:

Vốn lưu động là một thước đo chung về tính thanh khoản, hiệu quả và sức khỏe tổng thể của công ty. Bởi vì nó bao gồm tiền mặt, hàng tồn kho, khoản phải thu, tài khoản phải trả, phần nợ trong vòng một năm và các tài khoản ngắn hạn khác, vốn lưu động của công ty phản ánh kết quả của một loạt các hoạt động của công ty, bao gồm quản lý hàng tồn kho, quản lý nợ, thu thập và thanh toán doanh thu cho các nhà cung cấp.

Các nhà phân tích nhạy cảm với việc giảm vốn hoạt động trong ngày; họ thường đề nghị một công ty đang trở nên thừa hưởng, đang đấu tranh để duy trì hoặc tăng doanh số bán hàng, đang thanh toán hóa đơn quá nhanh, hoặc đang thu các khoản phải thu quá chậm. Mặt khác, việc tăng vốn lưu động, thường cho thấy một công ty có khả năng bị thua lỗ, đang tăng trưởng doanh thu cao, đang thanh toán hóa đơn quá chậm, hoặc thu các khoản phải thu một cách nhanh chóng.

Khi không được quản lý cẩn thận, doanh nghiệp có thể tự phát triển tiền mặt bằng cách cần thêm vốn lưu động để hoàn thành kế hoạch mở rộng hơn là họ có thể tạo ra ở trạng thái hiện tại của họ. Điều này thường xảy ra khi một công ty đã sử dụng tiền mặt để chi trả cho mọi thứ, thay vì tìm kiếm nguồn tài chính sẽ làm mịn các khoản thanh toán và kiếm tiền mặt cho các mục đích sử dụng khác. Kết quả là, ngày làm việc thu hẹp vốn có thể khiến nhiều doanh nghiệp thất bại mặc dù họ thực sự có thể chuyển lợi nhuận.

Điều quan trọng là phải hiểu rằng thời điểm mua tài sản, chính sách thanh toán và thu nợ, khả năng một công ty sẽ ghi một số khoản phải thu quá hạn, và ngay cả những nỗ lực tăng vốn có thể tạo ra những kỳ vọng vốn lưu động khác nhau cho các công ty tương tự. Điều quan trọng không kém là nhu cầu vốn lưu động thay đổi theo từng ngành, đặc biệt là xem xét các ngành khác nhau phụ thuộc vào thiết bị đắt tiền như thế nào, sử dụng các phương pháp kế toán doanh thu khác nhau và tiếp cận các vấn đề cụ thể khác của ngành. Vì những lý do này, so sánh vốn lưu động thường có ý nghĩa nhất trong số các công ty trong cùng một ngành, và định nghĩa tỷ lệ "cao" hoặc "thấp" phải được thực hiện trong bối cảnh này.