ĐịNh nghĩa xác định vị trí & ví dụ |

Định nghĩa:

Bố cục đủ điều kiệnlà việc bán, chuyển nhượng hoặc trao đổi chứng khoán mà nhà đầu tư mua lại từ một tùy chọn cổ phiếu ưu đãi (ISO) hoặc kế hoạch mua cổ phần của nhân viên (ESPP) và bị đánh thuế ở mức tăng vốn.

Cách hoạt động (Ví dụ):

Ví dụ, giả sử John Doe hoạt động như một nhà phân tích tài chính trong Công ty XYZ. Trong những năm qua, anh đã được cấp 1.000 lựa chọn để mua cổ phiếu XYZ của Công ty với giá 10 USD / cổ phiếu theo kế hoạch lựa chọn cổ phiếu ưu đãi của công ty.

John rời bỏ công việc hai năm sau đó nhưng thực hành ISO và trả 10.000 USD cho 1.000 cổ phiếu của mình. Ba năm sau, anh tìm được người mua cổ phiếu của mình với giá 25 đô la / cổ phiếu và do đó bán cổ phần của mình, thu được lợi nhuận 15.000 đô la. Bởi vì John đã bán cổ phần của mình ít nhất một năm sau khi nhận được chứng khoán và hai năm sau khi nhận được chứng chỉ ISO của mình, John trả thuế lợi tức lâu dài (15%) cho số tiền 15.000 đô la thay vì phải trả thuế ở mức thuế suất cận biên của mình (30%)). Nếu John bán, chuyển nhượng, cho đi, hoặc quần short cổ phiếu XYZ của Công ty của mình quá sớm, anh ta sẽ mất lợi ích về thuế và phải trả thuế thu nhập bình thường cho số tiền kiếm được.

Tại sao lại có vấn đề:

Đảm bảo rằng định vị đủ điều kiện thực sự là "đủ điều kiện" là rất quan trọng đối với các nhà đầu tư có các lựa chọn cổ phiếu vì các tác động về thuế là nghiêm trọng. Trong trường hợp của John Doe, anh đã bán cổ phần trước đó, anh có thể phải trả $ 4,500 tiền thuế thay vì $ 2,250. Vì thuế lợi tức về vốn dài hạn thường thấp so với thuế suất thuế thu nhập thông thường, các nhà đầu tư trong khung thuế cao bị ảnh hưởng nhiều hơn do không có định vị đủ điều kiện.