Một khoản vay vốn chủ sở hữu nhà là một lựa chọn thông minh khi tăng lãi suất

Trong những năm gần đây, các khoản vay vốn chủ sở hữu nhà đã đi theo con đường của các nhóm nhạc nam. Thế kỷ trước. Trong một thời đại của lãi suất thấp, dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng và các khoản tái cấp vốn rút tiền là các sản phẩm khai thác cổ phần được lựa chọn.

Dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng, hoặc HELOCs, đã được phổ biến bởi vì chúng thường được xây dựng với tỷ lệ giới thiệu thấp, đã được cạo đáy. Việc thanh toán tiền mặt đã được tìm kiếm bởi vì với lãi suất thế chấp tại một tầng lịch sử, hàng triệu chủ nhà đã được tái cấp vốn để giảm lãi suất và khai thác vốn chủ sở hữu trong nhà của họ.

Các khoản vay vốn chủ sở hữu đơn giản và đơn giản, với sự an toàn của lãi suất bị khóa không bao giờ thay đổi, đã là tin tức của ngày hôm qua. Nhưng khi nền kinh tế cải thiện và lãi suất tăng trở lại, bạn có thể phải đi ngược lại nếu bạn muốn truy cập một số giá trị gia đình của bạn.

Tìm nhà thầu trên Thumbtack

Quy chế đình trệ khoản vay vốn chủ sở hữu nhà

Ít nhất một số đổ lỗi cho các khoản vay vốn chủ sở hữu còn thiếu có thể được đặt trên quy định. Dodd-Frank, hành động cải cách tài chính rộng lớn được thành lập vào năm 2010, bắt buộc các nhà cho vay sửa đổi các tuyên bố và tiết lộ cho các khoản vay vốn chủ sở hữu nhà, nhưng không cho HELOCs.

Nó yêu cầu người cho vay để thực hiện các thay đổi hệ thống rộng lớn, và kết quả là, một số công ty đã quyết định loại bỏ các sản phẩm cho vay vốn chủ sở hữu nhà. Bên cạnh đó, lãi suất thấp và giá trị gia tăng nhà giữ cho người cho vay bận rộn với nhu cầu tái cấp vốn và HELOCs. Các ngân hàng và khách hàng vay không quan tâm đến các thủ tục giấy tờ bổ sung cần thiết cho các khoản vay vốn chủ sở hữu nhà.

" HƠN: So sánh các dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng và các khoản vay vốn chủ sở hữu nhà

Lãi suất tăng có thể thay đổi nhu cầu

Tỷ lệ thế chấp dưới 4% cho tất cả nhưng hai tháng cho năm 2015 và 2016, theo Freddie Mac. Nhưng mặt trời dường như được đặt trên tỷ lệ thế chấp dưới 4%.

Logan Pichel, người đứng đầu cho vay tiêu dùng cho Regions Bank, tin rằng khi lãi suất tăng, nhiều người có thể quay trở lại từ tâm lý di chuyển. Ông cho biết chủ nhà trong năm 2017 và xa hơn có thể xem xét tu sửa ngôi nhà hiện tại của họ - với tỷ lệ thế chấp đã thấp của nó - thay vì mua một ngôi nhà lớn hơn với lãi suất cao hơn.

Trong kịch bản đó, một khoản vay vốn chủ sở hữu nhà có thể là giải pháp đúng.

Pichel dự đoán nhiều chủ nhà sẽ nói, "Tôi sẽ không chuyển sang ngôi nhà lớn hơn nữa bởi vì tôi ngồi đây hôm nay với tỷ lệ thế chấp 3 1/2%, và nếu tôi bán nhà của tôi và mua một cái khác, Bây giờ tôi có tỷ lệ thế chấp 4 1/2%. ”Một khoản vay vốn chủ sở hữu nhà sẽ cho phép những chủ nhà đó nâng cấp nhà bếp, thêm phòng ngủ hoặc xây dựng khu vực sinh hoạt ngoài trời, chẳng hạn.

Và với mức giá dự kiến ​​sẽ tăng trong những tháng tới, lợi thế tương đối của HELOC với tỷ lệ giới thiệu thấp không rõ ràng vì có khả năng tăng khi tỷ lệ đặt lại định kỳ bắt đầu.

Pichel nói: “Ý kiến ​​của chúng tôi là, chúng ta sẽ thấy ít người mua di chuyển hơn và chúng ta sẽ thấy nhiều hoạt động kinh doanh vốn chủ sở hữu hơn nhờ vào việc tăng lãi suất”.

Johnna Camarillo, quản lý cho vay cổ phần tại Navy Federal Credit Union, đồng ý.

“Tôi nghĩ chúng ta sẽ thấy một sự thay đổi trở lại các khoản vay vốn cổ phần cố định,” Camarillo nói. “Các thành viên của chúng tôi có xu hướng bảo thủ hơn, và vì vậy họ thích sự an toàn khi biết rằng 'khoản thanh toán của tôi luôn là số X đô la.' Đặc biệt nếu họ biết rằng họ có mục đích cụ thể cho khoản vay của họ. ”

" HƠN: Kiểm tra tỷ lệ thế chấp ngay bây giờ.

Sửa nó và quên nó đi

Sau quyết định đó, Pichel nói, động thái tiếp theo là lựa chọn giữa một khoản vay vốn chủ sở hữu nhà và một dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng. HELOC thường bắt đầu với tỷ lệ thấp hơn một chút so với các khoản vay vốn chủ sở hữu nhà cố định.

Nhưng tỷ lệ HELOC thường được điều chỉnh và tùy thuộc vào những thăng trầm của lãi suất ngắn hạn, ít nhất là ở đầu. Nhiều người cho vay cho phép người vay để khắc phục một phần số dư nợ của họ và đưa nó vào một khoản vay cố định.

“Khi bạn thấy sự gia tăng về lãi suất, bạn sẽ có một tập hợp các cá nhân sẽ nói,‘Bạn biết không, tôi sẽ khóa với tốc độ cố định ”, ông nói.

Và một số khách hàng, Pichel nói, đánh giá cao kỷ luật của một khoản vay lãi suất cố định vì các lý do bao gồm:

• Họ biết chính xác khoản thanh toán hàng tháng của họ sẽ giúp gì cho việc lập ngân sách.
• Khai thác vốn chủ sở hữu một lần thay vì thông qua một dòng tín dụng sẽ loại bỏ sự cám dỗ để trả tiền và sau đó rút tiền từ dòng một lần nữa.
• Với một số lượng thanh toán đã định sẵn, người vay sẽ biết ngày thanh toán của họ.

Một số khách hàng thích biết các con số chính xác. Camarillo của Navy Federal cho biết mức độ thoải mái khi biết số tiền cụ thể bạn sẽ nợ, mất bao lâu để thanh toán khoản vay và khoản thanh toán của bạn sẽ là mỗi tháng.

Nhiều hơn từ Investmentmatome Nhà cho vay vốn chủ sở hữu nhà tốt nhất Tính toán khoản tiết kiệm tái cấp vốn của bạn Tìm nhà thầu trên Thumbtack

Hal Bundrick là một nhà văn nhân viên tại Investmentmatome, một trang web tài chính cá nhân. Email: [email protected]. Twitter: @halmbundrick.