8 Bài học có giá trị Chúng tôi đã học về đầu tư vào năm 2010 |

Đã đến lúc chuẩn bị cho năm 2011.

nhìn lại những bài học kinh nghiệm trong năm 2010.

Khi S & P 500 leo lên mức chưa từng thấy kể từ tháng 9 năm 2008, thật dễ dàng để quên đi sự không chắc chắn lớn mà các nhà đầu tư phải đối mặt vào đầu năm nay. Với rất nhiều xu hướng trái ngược nhau và tiên lượng khác nhau, nó rất dễ bị tê liệt - sợ làm cho việc di chuyển sai. Không cần phải nói, trong năm 2010, tôi đã học được giá trị của việc có kế hoạch và dựa vào nó để chống lại các lực lượng đầu tư quán tính.

Jeremy Grantham, nhà chiến lược đầu tư chính của GMO, là một trong những nhà đầu tư yêu thích của tôi và các nhà bình luận tài chính. Ông đã viết những điều sau đây trong một bản tin có tựa đề "Tái đầu tư khi khiếp sợ", hồi tháng 3 năm 2009 khi S & P 500 lao xuống dưới 700:

"… một kế hoạch chiến đấu rõ ràng đơn giản - ngay cả khi nó đến trực tiếp từ dạ dày của bạn - sẽ Ngạc nhiên, tìm kiếm sự tối ưu là một sự rùng rợn và ảo tưởng, nó sẽ chỉ phục vụ để tăng tê liệt của bạn. Các nhà đầu tư phải đáp ứng với giá giảm nhanh chóng cho các sự kiện có thể thay đổi nhanh chóng. "

Tôi in Lời khuyên đó, ghi nó vào quyển sổ ghi chép mà tôi mang theo, và nhìn nó bất cứ khi nào dạ dày của tôi bị thắt lại.

Điều đó mang tôi đến một bài học khác tôi đã học được trong năm 2010: tìm kiếm những ý tưởng tài chính tốt nhất và sáng nhất trước khi lội vào vùng nước sâu của đầu tư.

May mắn cho chúng tôi ở đây tại InvestingAnswers, gia đình các ấn phẩm của chúng tôi, bao gồm StreetAuthority.com, TopStockAnalysts.com và SmallStocks.com, dựa trên kiến ​​thức chuyên môn của một số tài năng tài chính chu đáo và giàu kinh nghiệm nhất của đất nước. Tôi có thể đi xuống đại sảnh (hoặc gửi email) để hỏi các nhà văn của chúng tôi những gì họ đã học được trong năm 2010, và quan trọng hơn, họ hy vọng áp dụng nó vào năm 2011.

Đây là những gì họ nói với tôi:

Andy Obermueller - Chiến lược đầu tư trưởng, Cổ phần thay đổi trò chơi

Đây là những gì tôi đã học được trong năm nay: "Đó là nền kinh tế, ngu ngốc."

Thị trường sẽ không tính phí cho dù thế nào tốt thu nhập nhìn hoặc mức độ lạc quan của Phố có thể là khi có quá nhiều người ở lại làm việc. Sự không chắc chắn về mã số thuế và chăm sóc sức khỏe không giúp được gì. Nhưng nó là một điều cho thị trường để sputter hoặc gian hàng, đó là một điều hoàn toàn cho các điều kiện như vậy để giữ cho các công ty tốt nhất xuống. Vì vậy, trong khi S & P 500 đã không thổi lên váy của bất cứ ai, có rất nhiều người chiến thắng lớn trong năm 2010, mặc dù môi trường kinh doanh khó khăn. Các công nghệ và sản phẩm tiên tiến sẽ luôn tạo ra giá trị, và các cổ đông của các công ty đó sẽ được thưởng xứng đáng.

Vì vậy, để kết hợp với nhau: Hầu hết các chip xanh sẽ luôn phản ánh thị trường, nhưng các công ty thay đổi trò chơi sẽ luôn luôn đặt đường cong

Nathan Slaughter - Nhà chiến lược đầu tư trưởng, Cố vấn thị trường

Tôi đã học được rằng bây giờ, có lẽ hơn bao giờ hết, đầu tư và chính trị gia nhập vào hông. Tôi đã nói với các độc giả của bản tin Market Advisor về việc ngân hàng và nhà môi giới bị rung chuyển như thế nào bằng cách mở rộng các lĩnh vực chăm sóc sức khỏe, và chính sách nới lỏng định lượng của Cục Dự trữ Liên bang đã tăng cường trái phiếu nhân tạo như thế nào

[Tính năng đầu tư: Một Primer về việc giảm thiểu định lượng - Nó là gì và nó sẽ tiết kiệm nền kinh tế?]

Khi chúng ta bước vào năm 2011, lớn swathes của thị trường sẽ được hình thành bởi chính phủ: Sẽ có thêm bảo lãnh vay tiền cho phát triển năng lượng hạt nhân? Luật về khí hậu và thương mại có bị chết không? Có thể một số ít các nhà lãnh đạo thẳng thắn châm ngòi cho một cuộc chiến thương mại với Trung Quốc?

Nếu bạn muốn cạnh tranh với đám đông, hãy chú ý đến những gì đang xảy ra ở Washington và đưa ra các quyết định giáo dục về cách các cuộc tranh luận này và các tranh luận khác sẽ diễn ra. >David Sterman - InvestingAnswers / StreetAuthority Staff Writer

Chúng tôi đang mắc kẹt với tất cả trí thông minh mà chúng tôi từng có. Nhưng chúng ta có thể tiếp tục tích lũy trí tuệ.

# - ad_banner_2- # Dưới đây là hai điều tôi đã học được về đầu tư trong năm nay:

1) Hoa Kỳ không còn là trung tâm kinh tế của thế giới nữa. Mặc dù có vô số nỗi sợ, nhưng đó thực sự là một điều tốt.

Trong năm qua, ngày càng rõ ràng rằng các nền kinh tế mới nổi như Brazil, Trung Quốc và Ấn Độ có thể phát triển mạnh ngay cả khi châu Âu và Mỹ sụt giảm. Với các tầng lớp trung lưu tăng nhanh, các nền kinh tế này, cùng với các điểm năng động khác như Thổ Nhĩ Kỳ và Colombia, tìm cách tiêu thụ ngày càng nhiều hàng hóa thành phẩm. Và hàng hóa thành phẩm vẫn là một thế mạnh thực sự cho nền kinh tế Mỹ. Cuối cùng, cuối cùng chúng ta có thể nói các nhà xuất khẩu Mỹ có một tương lai tươi sáng.

2) Tiền mặt là tiền. Các công ty đang tạo ra lợi nhuận rất cao, dẫn đến các bảng cân đối được cân bằng. Tất cả tiền mặt đó sẽ tiếp tục hướng tới việc mua lại, cổ tức và mua lại, và sẽ tạo ra một sàn thực sự cho thị trường chứng khoán trong một thời gian tới khi việc bán cổ phiếu được đáp ứng với nỗ lực thúc đẩy tiền mặt.

[Nhấn vào đây để tìm hiểu lý do tại sao David cho rằng dòng tiền chiết khấu là thước đo giá trị tốt nhất cho các công ty đang phát triển nhanh.]

Tom Hutchinson - InvestingAnswers / StreetAuthority Staff Writer

Rõ ràng với tôi trong năm 2010 rằng các thị trường mới nổi đang ở đây. Trước năm nay, tôi hiểu rằng Trung Quốc, Ấn Độ, Brazil và các thị trường mới nổi khác là những khu vực phát triển nhanh nhất của nền kinh tế thế giới trong nhiều năm và sẽ tiếp tục phát triển trong tương lai. Tôi cũng biết rằng các thị trường này đã tăng lên tương đối nổi bật khi các nền kinh tế phát triển bị thương từ cuộc khủng hoảng tài chính.

Nhưng chỉ trong năm nay tôi mới nhận ra rằng cảnh quan toàn cầu đã thay đổi vĩnh viễn. Ví dụ, tôi đã viết rằng giữa tất cả các tiêu đề về

hiệu suất xuất sắc của Ford (NYSE: F)

và sự hồi sinh của General Motors '(NYSE: GM) , hầu hết các nhà đầu tư đều bỏ qua Tata Motors (NYSE: TTM) , nhà máy tự động mới nổi của Ấn Độ. Các thị trường mới nổi sẽ đóng một vai trò lớn hơn bao giờ hết trong nền kinh tế toàn cầu từ thời điểm này trở đi. Trung Quốc đã trở thành trung tâm như Hoa Kỳ đối với bất kỳ cuộc thảo luận nào liên quan đến nền kinh tế toàn cầu. Các quốc gia G-7 (hội nghị thượng đỉnh kinh tế toàn cầu của các nước phát triển) hiện đã nhường chỗ cho các quốc gia G-20, bao gồm các quốc gia mới nổi. Ryan Fuhrmann - InvestingAnswers / StreetAuthority Contributor

Tôi không thể nói Tôi đã có bất kỳ tiết lộ lớn trong năm nay, nhưng tôi tiếp tục thuyết phục rằng có một chiến lược đầu tư và gắn bó với nó, không có vấn đề gì, vẫn còn vô cùng quan trọng.

Ví dụ, tôi giữ chặt phần lớn trong giai đoạn biến động của năm 2008 và đến năm 2009, nhưng nhận ra rằng hầu hết các vị trí mà tôi đã bán đều bằng hoặc cao hơn mức tôi đã bán trong thời gian suy thoái. Điều này nói với tôi là đầu tư "mua và giữ" là quá xa và sự bình tĩnh còn lại trong giai đoạn biến động trên thị trường có thể là hành động tốt nhất. Điều tương tự có thể xảy ra với các chiến lược khác, có thể là đầu tư động lực, thu nhập cổ tức hoặc các cách tiếp cận khác.

Tom Taulli - InvestingAnswers / StreetAuthority Contributor

Bài học của tôi trong năm nay là giao dịch điện tử cuối cùng đã đạt được khối lượng quan trọng. Nó đã mất nhiều thập kỷ, nhưng nó dường như cuối cùng đã được cố thủ. Khi nhìn thấy các nhà giao dịch trên sàn giao dịch, hoạt động này giống như một sự quay trở lại một độ tuổi khác.

[Nhấp vào đây để xem 6 Nhà môi giới Ủy ban Thấp.]

Nhưng với công nghệ sẽ có khả năng đến nhiều biến động hơn. Tất nhiên, ví dụ nổi bật trong năm nay là "sự cố flash". Trong khi các trao đổi có thể sẽ thực hiện một số điều chỉnh và sửa đổi quy tắc, thực tế vẫn là máy tính đang thực hiện rất nhiều và rất nhiều quyết định tài chính. Thực sự không quay trở lại.

Điều này thực sự tốt cho các nhà đầu tư với triển vọng dài hạn. Khi một cổ phiếu tốt rơi bất ngờ - và bởi một số lượng lớn - nó làm cho một điểm vào tốt để xây dựng một vị thế vững chắc trong một công ty tốt.

Hans Wagner - InvestingAnswers / StreetAuthority Contributor

Trong khi tôi nghi ngờ điều này, hầu hết các nhà phân tích tiếp tục chứng minh rằng họ thường sai. Ví dụ, dự báo trước khi ra mắt cho doanh số bán hàng của

iPad của Apple (Nasdaq: AAPL)

dao động từ 1,1 triệu (Oppenheimer) đến 2,9 triệu (Ngân hàng Barclay). Bây giờ, có vẻ như Apple sẽ bán 8,5 triệu iPad trong năm 2010. Tất cả điều này cho thấy rằng nếu bạn không làm bài tập về nhà của bạn, bạn có ít cơ hội để giành chiến thắng với tư cách là một nhà đầu tư. Nếu không có sự hiểu biết về kinh tế, phân tích cơ bản và thậm chí một chút phân tích kỹ thuật, một nhà đầu tư đang đặt cược vào nhà. Hãy dành một chút thời gian để tận dụng các nguồn tài nguyên có giá trị, miễn phí, như trang web InvestingAnswers.com

của chúng tôi, để có được kiến ​​thức cần thiết để đặt tỷ lệ cược bên cạnh bạn.