Ngay cả ông Spock cũng có thể sử dụng một kế hoạch tài chính

Bởi Jarrett B. Topel

Tìm hiểu thêm về Jarrett trên trang web của chúng tôi

Khi tôi làm việc theo hướng đại học về tài chính, sau đó là chứng chỉ Financial Planner® và cuối cùng là thạc sĩ về lập kế hoạch tài chính, tôi luôn được dạy về “lý thuyết lựa chọn hợp lý” và vị trí của nó trong lý thuyết danh mục đầu tư hiện đại. Tôi đã học được rằng các nhà đầu tư hợp lý luôn đưa ra quyết định đúng dựa trên các sự kiện và thống kê, chứ không phải về cảm xúc hay phản ứng ruột, và đó là lý do tại sao thị trường hiệu quả về lâu dài.

Trong thế giới vô hạn của học viện, thật dễ dàng để biết điều phải làm: Mua khi giá thấp, bán khi giá cao, và ở lại đầu tư cho lâu dài. Chứng khoán nên được mua hoặc bán dựa trên nguyên tắc cơ bản của họ, chứ không phải lời khuyên của người hàng xóm hoặc xung động do sợ hãi hay phấn khích.

Được trang bị với những lý thuyết này, được củng cố trong nhiều năm nghiên cứu, tôi bắt đầu trở thành cố vấn tài chính - giúp mọi người đạt được mục tiêu tài chính thông qua lập kế hoạch và đầu tư hợp lý và vô tình. Tôi thực sự tin rằng đó là cơ bản chỉ là một trò chơi số.

Tuy nhiên, một khi tôi bắt đầu làm việc với những người có huyết thống thực tế (không phải giả thuyết "những người hợp lý"), nó nhanh chóng trở nên rõ ràng rằng có rất ít, nếu có, các nhà đầu tư hoàn toàn hợp lý (hoặc cố vấn tài chính). Nếu bạn dừng lại và suy nghĩ về những người trong cuộc sống của bạn, tôi hoàn toàn chắc chắn rằng bạn sẽ đồng ý rằng con người có xu hướng dẫn đầu với trái tim và lòng can đảm của họ, chứ không phải tâm trí hợp lý của họ. Đó là một trong những phẩm chất đáng yêu nhất của con người. Tất cả chúng ta đều nghĩ về mặt lạnh lùng, tính toán, 'hợp lý' của một nửa người, một nửa Vulcan Mr. Spock thật tuyệt vời - nhưng chúng tôi yêu anh ấy vì khía cạnh không hợp lý, tình cảm, con người.

Một Vulcan đầy máu sẽ làm cho một nhà đầu tư xuất sắc và chắc chắn sẽ tuân theo lý thuyết lựa chọn hợp lý. Đối với con người chúng ta, bản chất bốc đồng, bốc đồng của chúng ta, có xu hướng khiến chúng ta trở nên thú vị, cũng dẫn đến bản năng đầu tư vốn đã xấu của chúng ta.

Tôi đã đi dạo gần đây, khi một ý nghĩ xảy ra với tôi rằng tôi nghĩ vạch ra ý tưởng. Giả sử bạn đang đi lang thang và bạn bắt gặp một con gấu lớn. Điều hợp lý để làm, theo hầu hết các chuyên gia, là hoặc là nằm xuống và chơi chết hoặc đứng cao như bạn có thể và cố gắng gây ấn tượng với gấu với kích thước của bạn và hung hăng. Sau khi đọc hướng dẫn hoang dã đáng tin cậy của bạn, nếu bạn tuân theo các định luật lý thuyết lựa chọn hợp lý, bạn sẽ chọn một trong những chiến thuật này, có lẽ tùy thuộc vào loại gấu bạn đang đối mặt và cách gấu có vẻ như đang hành động.

Nghe có vẻ tốt trên giấy, nhưng trong cuộc sống thực, nó sẽ rất khó (nếu không phải là không thể) đối với hầu hết mọi người. Trong thực tế, nếu đối mặt với tình huống này, hầu hết chúng ta sẽ làm chính xác điều "sai" (hoặc không hợp lý), đó là để chạy cho cuộc sống của chúng ta. Cơ chế chiến đấu hoặc bay trong bộ não của chúng ta khiến chúng ta cảm thấy cần phải 'làm điều gì đó' khi đối mặt với mối đe dọa có thể có những tác động có hại cao trong một số tình huống nhất định. Khi nói đến sự thành công lâu dài với tư cách là một nhà đầu tư, nó có thể là thiên tai.

Những gì tôi đã học được trong những năm từ khi rời trường là để trở thành một cố vấn tuyệt vời và thực sự giúp khách hàng của bạn đi đúng hướng đến mục tiêu của họ, bạn cần phải tốt với số lượng và thống kê và phân tích, vâng - nhưng quan trọng hơn, bạn phải giỏi nhận ra và hiểu các bẫy hành vi khiến các nhà đầu tư đưa ra quyết định xấu. Hiểu cách thức và lý do khách hàng phản ứng với nghịch cảnh và hưng phấn, và sử dụng cái nhìn sâu sắc này để hướng dẫn họ về các quyết định đúng đắn (hoặc hợp lý), là điều tối thượng trong việc giúp họ đạt được thành công lâu dài.

Co một vai tin tôt lanh. Mặc dù chúng ta không thể lập trình lại bộ não hay bản năng hành vi của chúng ta trong một đời (hoặc thậm chí, trên thực tế, qua nhiều thế hệ), có một số bước chúng ta có thể thực hiện để giảm thiểu bản năng có xu hướng khiến chúng ta trở thành nhà đầu tư nghèo.

Đầu tiên, chúng ta có thể hiểu và chấp nhận nhân loại của chúng ta và những đặc điểm hành vi khiến chúng ta đưa ra quyết định về cảm xúc hoặc không hợp lý. Nếu chúng ta biết chúng ta có khả năng hành động một cách phi lý, và nếu chúng ta có thể lùi lại và thấy hành vi của chúng ta cho nó là gì - một phản ứng bốc đồng để căng thẳng hay phấn khích - chúng ta có nhiều khả năng kháng cự hơn.

Một cách thứ hai để giữ cho cảm xúc ra khỏi phương trình - và có lẽ là quan trọng nhất - là có một kế hoạch và gắn bó với nó. Đây là lý do tại sao một kế hoạch tài chính bằng văn bản rất quan trọng và mạnh mẽ. Bằng cách lập kế hoạch cho tương lai, và cam kết sẽ làm những gì chúng tôi sẽ làm trong bất kỳ kịch bản cụ thể nào, chúng tôi giúp loại bỏ từ “F” đáng sợ về tài chính và đầu tư. Tất nhiên, ngay khi chúng ta “cảm thấy” chúng ta phải làm điều gì đó khi đối mặt với sự hỗn loạn, chúng ta biết rằng cảm xúc, không phải lý do, đang chạy chương trình, và điều đó tạo ra khí hậu chín muồi để đầu tư sai lầm.

Ngạc nhiên như nó có thể âm thanh, chìa khóa để đầu tư dài hạn vững chắc là không bao giờ "cảm thấy" - hoặc, chính xác hơn, không bao giờ trả lời Dựa trên những gì chúng ta "cảm thấy". Vì vậy, nhiều thời gian và năng lượng trong kinh doanh của chúng ta được dành cho việc tranh luận chiến lược đầu tư nào là tốt nhất, mặc dù có nhiều cách tiếp cận có thể dẫn đến kết quả tích cực. Điều quan trọng nhất là chúng ta có một chiến lược và chúng ta gắn bó với nó.

Một kế hoạch tài chính tốt hoặc kế hoạch đầu tư cần được xem xét và khớp nối trong một thời gian bình tĩnh, để nó có thể hoạt động như một ngọn hải đăng khi cảm xúc đang chạy cao. Nếu chúng ta có thể tập trung - không phải về tiếng ồn ngắn hạn liên tục xung quanh chúng ta, nhưng trên các mục tiêu dài hạn chúng ta đã đặt ra cho chính mình - chúng ta tăng đáng kể cơ hội thành công về tài chính. Chìa khóa cho con người chúng ta (và thậm chí cả nửa người) là phải có một kế hoạch, và luôn gắn bó với nó, đặc biệt là khi bản năng của chúng ta đang bảo chúng ta chạy.

Hình ảnh qua iStock.

Bạn cũng có thể thích:

Will Robo-Advisors Sink Financial Advisors?

Cách ngừng hoạt động kém hiệu quả đầu tư của bạn

Cổ phiếu mạnh? Tránh sai lầm thường gặp này

5 điều cần biết trước khi tập thể dục